هذا الأسبوع، شهد سوق العملات الرقمية اتجاهًا هبوطيًا تحت تأثير العطلة. على الرغم من أن مؤشر مشاعر السوق قد ارتفع قليلاً، إلا أنه لا يزال في منطقة الفزع الشديد. ومن الجدير بالذكر أنه على الرغم من ضعف السوق بشكل عام، حقق USDC زيادة بنسبة 1.91%، مما يشير إلى دخول الأموال المؤسسية المستمر، مما يوفر ثقة معينة للسوق.
انخفض حجم القيمة الإجمالية المقفلة (TVL) في قطاع DeFi هذا الأسبوع بنسبة 0.37% ليصل إلى 52.7 مليار دولار، لكن مشاريع عوائد العملات المستقرة مثل Gun Pool قد حققت أداءً رائعًا. لا يزال حجم العرض الإجمالي للعملات المستقرة في حالة نمو، مما يشير إلى أن السيولة الأساسية تستمر في التدفق، حيث تحظى مشاريع العائد المستقر مثل Gun Pool بشعبية.
يستمر مسار وكيل الذكاء الاصطناعي في جذب اهتمام السوق بشكل كبير، حيث بلغ الحجم الإجمالي 109 مليار دولار. وخاصةً، أصبح نموذج aipool الذي يجمع بين تقنية TEE نقطة التركيز الجديدة في السوق، ومن المتوقع أن يصبح طريقة جديدة لإصدار الأصول بعد "نقش النقوش"، مما يظهر اتجاه التطور العميق بين الذكاء الاصطناعي وتقنية التشفير.
تأثرت سوق العملات الرقمية بموسم العطلات وانخفاض السوق بشكل عام، حيث كانت أداء عملات الميم هذا الأسبوع ضعيفًا، وانخفضت نسبة مشاركة المستثمرين وتدفق الأموال بشكل واضح، وتحولت حرارة السوق مؤقتًا إلى مسارات أخرى.
أظهر قطاع السلاسل العامة مقاومة قوية للتراجع، حيث حقق Stacks معلمًا مهمًا في sBTC، وواصل BOB تطوير جسر BitVM، وبدأ Taiko جولة جديدة من خطط النظام البيئي، مما يدل على أن السلاسل العامة الكبرى تواصل بذل الجهود في الابتكار التكنولوجي وبناء النظام البيئي.
مع توقعات المستقبل، من المتوقع أن يستمر السوق في الاتجاه الهابط خلال عطلة رأس السنة، يُنصح المستثمرون بالحفاظ على تخصيص دفاعي وزيادة نسبة تخصيص الأصول الرئيسية، وفي الوقت نفسه يمكن المشاركة بشكل معتدل في مشاريع برك البنادق ذات العائد المرتفع. على المدى الطويل، يتوقع السوق بشكل عام أن يشهد الربع الأول من عام 2025 ارتفاعًا في الأسعار، يجب إيلاء اهتمام خاص لمشاريع AI Agent و DeFi برك البنادق.
تحليل مؤشر مشاعر السوق
ارتفع مؤشر مشاعر السوق من 7% الأسبوع الماضي إلى 10%، ولا يزال في منطقة الذعر الشديد. كانت أداء العملات البديلة هذا الأسبوع أقل من المؤشر المرجعي، مع تراجع كبير. بسبب عطلة عيد الميلاد، انخفضت السيولة بشكل حاد، مما زاد من تقلبات أسعار السوق، مما يجعل من السهل حدوث ظواهر الارتفاع والانخفاض السريع. نظرًا لهيكل السوق الحالي، من المتوقع أن تظل العملات البديلة متزامنة مع المؤشر المرجعي في المدى القصير، مع انخفاض احتمال حدوث سوق مستقل. عادةً ما تكون العملات البديلة في منطقة الذعر الشديد عندما يكون السوق في قاع مرحلي، وقد يحدث انعكاس صعودي في أي وقت.
نظرة عامة على اتجاه السوق العامة
سوق العملات الرقمية هذا الأسبوع في اتجاه هابط، ومؤشر المشاعر لا يزال في حالة ذعر شديد.
مشاريع التشفير المتعلقة بـ Defi تظهر أداءً بارزًا، مما يدل على استمرار اهتمام السوق بتحسين العائدات الأساسية.
مشروع مسار وكيل الذكاء الاصطناعي شهد هذا الأسبوع ضجة عالية، مما يدل على أن المستثمرين بدأوا في البحث بنشاط عن نقطة الانفجار التالية في السوق.
المسارات الساخنة
وكيل الذكاء الاصطناعي
هذا الأسبوع كان السوق في اتجاه هبوطي، وكانت جميع القطاعات في حالة انخفاض. على الرغم من أن معظم أسعار الرموز في قطاع AI Agent كانت أيضًا في اتجاه هبوطي هذا الأسبوع، إلا أن مستوى النقاش في السوق كان الأعلى. كانت المناقشات الأكثر شيوعًا هذا الأسبوع حول نموذج aipool الذي يجمع بين AI Agent و TEE وتأثيره على تطوير التشفير في المستقبل وتأثيره على DeFi.
أحد المحفزات التي تؤدي إلى الارتفاع الدوري في سوق العملات الرقمية هو ظهور طرق جديدة لإصدار الأصول. في ظل الخلفية السريعة للتكامل بين الذكاء الاصطناعي والتشفير، أصبح aipool في الوقت الحالي واحدة من طرق إصدار الأصول ذات الشهرة العالية، وهي أيضًا استمرار لـ "ضخ الأموال FI" في بداية عام 2024. إذا تم قبول طريقة إصدار الأصول هذه على نطاق واسع في السوق، فمن المحتمل أن نشهد قريبًا موجة صغيرة من حماس إصدار الأصول الناتجة عن نموذج aipool، لذا يجب علينا التركيز على المشاريع من نوع aipool.
مسار DeFi
ترتيب نمو TVL
أعلى 5 مشاريع في نسبة ارتفاع TVL في السوق خلال الأسبوع الماضي (بدون احتساب المشاريع العامة ذات TVL الصغيرة، المعايير هي أكثر من 30 مليون دولار):
Resolv: 82.04٪
أموال USDX: 74.25٪
المعتاد: 55.56%
هاش نوت: 52.54٪
سبيكتر: 51.81%
أداء المسار العام
قيمة سوق العملات الرقمية المستقرة تنمو بثبات: USDT انخفض قليلاً، بينما زاد USDC بنسبة 1.91%.
زيادة السيولة تدريجياً: انخفاض أسعار الفائدة على المراجحة الخالية من المخاطر التقليدية، وارتفاع أسعار الفائدة على المراجحة لمشاريع Defi على السلسلة، ستظل العودة إلى Defi خياراً جيداً.
حالة الأموال: انخفض TVL لمشاريع Defi بنسبة 0.37% ليصل إلى 52.7 مليار دولار، تأثراً بشكل رئيسي بعطلة عيد الميلاد ورأس السنة.
تحليل عميق
دافع الارتفاع:
بيئة السوق: الانخفاضات الأخيرة أدت إلى انخفاض أسعار الفائدة الأساسية
جانب معدل الفائدة: ارتفاع سعر الفائدة الأساسي على القروض
جانب العائد: توسعت عوائد مشاريع العائدات الثابتة للعملات الرقمية، مما جذب المستخدمين للمشاركة
المخاطر المحتملة:
ارتفع السوق مؤخرًا، حيث تجاهل المستثمرون مخاطر الانخفاض
انخفضت السيولة خلال العطلة بشكل حاد، مما أدى إلى انخفاض الأسعار
زيادة خطر تصفية عقود الشراء، مما قد يؤدي إلى تصفية متسلسلة
أداء المسارات الأخرى
سلسلة الكتل العامة
أعلى 5 زيادات في TVL لسلاسل الكتل العامة في السوق خلال الأسبوع الماضي:
المداخن: 16.95٪
بوب: 12.81%
تايكو: 4.22%
كاردانو: 2.94%
Sei: 1.23٪
ملخص قائمة الزيادة
أعلى 5 رموز في السوق من حيث الزيادة في الأسبوع الماضي:
(Horizen) الزين: 124.91٪
(Moca Network) MOCA: 108.87٪
PHA ( شبكة فالا): 105.84%
AGLD (ذهب المغامرة): 73.77%
MOVE (الحركة): 66.81%
قائمة ارتفاعات رموز Meme
(Luna LUNA بنسبة Virtuals): 60.21٪
KOMA (Koma Inu): 37.49٪
(aixbt AIXBT بواسطة Virtuals): 30.37٪
SPX (SPX6900): 21.45٪
(Turbo) توربو: 20.47٪
##热点 وسائل التواصل الاجتماعي
هذا الأسبوع، كان مشروع L1s هو الأكثر متابعة على وسائل التواصل الاجتماعي. بسبب تأثير عطلة عيد الميلاد، انخفضت السيولة في السوق بشكل كبير، مما أدى إلى انخفاض عام. كانت أداء السلسلة العامة جيدًا، حيث استثمر معظم المستثمرين الأموال في مختلف السلاسل العامة، بالإضافة إلى شراء BTC و ETH كوسيلة للتحوط.
نظرة عامة على موضوعات السوق
وفقًا لإحصاءات العائد الأسبوعي، فإن مسار SocialFi هو الأفضل أداءً، بينما يعتبر مسار RWA هو الأسوأ أداءً.
سوق SocialFi: TON تتصدر، وارتفعت بنسبة 6.3% هذا الأسبوع.
مسار RWA: شهدت الرموز الرئيسية OM و ONDO و MKR انخفاضات كبيرة.
توقعات الأحداث الكبيرة في سوق العملات الرقمية الأسبوع المقبل
30 ديسمبر: هيئة الأوراق المالية والأسواق الأوروبية تصدر تشريعات MiCA للتشفير
2 يناير: عدد طلبات إعانة البطالة الأولية في الولايات المتحدة خلال الأسبوع
3 يناير: بدأ سريان خطة إعادة هيكلة الفصل 11 من FTX
نظرة على الأسبوع المقبل
العوامل الكلية: نادرًا ما يتم نشر بيانات ماكرو خلال عطلة رأس السنة، وقد تستمر قوة الشراء في السوق في الانخفاض، مما يزيد من التقلبات.
اتجاه دوران القطاعات:
مسار DeFi: يشارك المستثمرون في مشاريع برك المدافع لزيادة العائدات
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
سوق العملات الرقمية مستمر في الركود المستثمرون متابعون للتمويل اللامركزي وAI Agent
سوق العملات الرقمية الأسبوعي
نظرة عامة على السوق
هذا الأسبوع، شهد سوق العملات الرقمية اتجاهًا هبوطيًا تحت تأثير العطلة. على الرغم من أن مؤشر مشاعر السوق قد ارتفع قليلاً، إلا أنه لا يزال في منطقة الفزع الشديد. ومن الجدير بالذكر أنه على الرغم من ضعف السوق بشكل عام، حقق USDC زيادة بنسبة 1.91%، مما يشير إلى دخول الأموال المؤسسية المستمر، مما يوفر ثقة معينة للسوق.
انخفض حجم القيمة الإجمالية المقفلة (TVL) في قطاع DeFi هذا الأسبوع بنسبة 0.37% ليصل إلى 52.7 مليار دولار، لكن مشاريع عوائد العملات المستقرة مثل Gun Pool قد حققت أداءً رائعًا. لا يزال حجم العرض الإجمالي للعملات المستقرة في حالة نمو، مما يشير إلى أن السيولة الأساسية تستمر في التدفق، حيث تحظى مشاريع العائد المستقر مثل Gun Pool بشعبية.
يستمر مسار وكيل الذكاء الاصطناعي في جذب اهتمام السوق بشكل كبير، حيث بلغ الحجم الإجمالي 109 مليار دولار. وخاصةً، أصبح نموذج aipool الذي يجمع بين تقنية TEE نقطة التركيز الجديدة في السوق، ومن المتوقع أن يصبح طريقة جديدة لإصدار الأصول بعد "نقش النقوش"، مما يظهر اتجاه التطور العميق بين الذكاء الاصطناعي وتقنية التشفير.
تأثرت سوق العملات الرقمية بموسم العطلات وانخفاض السوق بشكل عام، حيث كانت أداء عملات الميم هذا الأسبوع ضعيفًا، وانخفضت نسبة مشاركة المستثمرين وتدفق الأموال بشكل واضح، وتحولت حرارة السوق مؤقتًا إلى مسارات أخرى.
أظهر قطاع السلاسل العامة مقاومة قوية للتراجع، حيث حقق Stacks معلمًا مهمًا في sBTC، وواصل BOB تطوير جسر BitVM، وبدأ Taiko جولة جديدة من خطط النظام البيئي، مما يدل على أن السلاسل العامة الكبرى تواصل بذل الجهود في الابتكار التكنولوجي وبناء النظام البيئي.
مع توقعات المستقبل، من المتوقع أن يستمر السوق في الاتجاه الهابط خلال عطلة رأس السنة، يُنصح المستثمرون بالحفاظ على تخصيص دفاعي وزيادة نسبة تخصيص الأصول الرئيسية، وفي الوقت نفسه يمكن المشاركة بشكل معتدل في مشاريع برك البنادق ذات العائد المرتفع. على المدى الطويل، يتوقع السوق بشكل عام أن يشهد الربع الأول من عام 2025 ارتفاعًا في الأسعار، يجب إيلاء اهتمام خاص لمشاريع AI Agent و DeFi برك البنادق.
تحليل مؤشر مشاعر السوق
ارتفع مؤشر مشاعر السوق من 7% الأسبوع الماضي إلى 10%، ولا يزال في منطقة الذعر الشديد. كانت أداء العملات البديلة هذا الأسبوع أقل من المؤشر المرجعي، مع تراجع كبير. بسبب عطلة عيد الميلاد، انخفضت السيولة بشكل حاد، مما زاد من تقلبات أسعار السوق، مما يجعل من السهل حدوث ظواهر الارتفاع والانخفاض السريع. نظرًا لهيكل السوق الحالي، من المتوقع أن تظل العملات البديلة متزامنة مع المؤشر المرجعي في المدى القصير، مع انخفاض احتمال حدوث سوق مستقل. عادةً ما تكون العملات البديلة في منطقة الذعر الشديد عندما يكون السوق في قاع مرحلي، وقد يحدث انعكاس صعودي في أي وقت.
نظرة عامة على اتجاه السوق العامة
سوق العملات الرقمية هذا الأسبوع في اتجاه هابط، ومؤشر المشاعر لا يزال في حالة ذعر شديد.
مشاريع التشفير المتعلقة بـ Defi تظهر أداءً بارزًا، مما يدل على استمرار اهتمام السوق بتحسين العائدات الأساسية.
مشروع مسار وكيل الذكاء الاصطناعي شهد هذا الأسبوع ضجة عالية، مما يدل على أن المستثمرين بدأوا في البحث بنشاط عن نقطة الانفجار التالية في السوق.
المسارات الساخنة
وكيل الذكاء الاصطناعي
هذا الأسبوع كان السوق في اتجاه هبوطي، وكانت جميع القطاعات في حالة انخفاض. على الرغم من أن معظم أسعار الرموز في قطاع AI Agent كانت أيضًا في اتجاه هبوطي هذا الأسبوع، إلا أن مستوى النقاش في السوق كان الأعلى. كانت المناقشات الأكثر شيوعًا هذا الأسبوع حول نموذج aipool الذي يجمع بين AI Agent و TEE وتأثيره على تطوير التشفير في المستقبل وتأثيره على DeFi.
أحد المحفزات التي تؤدي إلى الارتفاع الدوري في سوق العملات الرقمية هو ظهور طرق جديدة لإصدار الأصول. في ظل الخلفية السريعة للتكامل بين الذكاء الاصطناعي والتشفير، أصبح aipool في الوقت الحالي واحدة من طرق إصدار الأصول ذات الشهرة العالية، وهي أيضًا استمرار لـ "ضخ الأموال FI" في بداية عام 2024. إذا تم قبول طريقة إصدار الأصول هذه على نطاق واسع في السوق، فمن المحتمل أن نشهد قريبًا موجة صغيرة من حماس إصدار الأصول الناتجة عن نموذج aipool، لذا يجب علينا التركيز على المشاريع من نوع aipool.
مسار DeFi
ترتيب نمو TVL
أعلى 5 مشاريع في نسبة ارتفاع TVL في السوق خلال الأسبوع الماضي (بدون احتساب المشاريع العامة ذات TVL الصغيرة، المعايير هي أكثر من 30 مليون دولار):
أداء المسار العام
قيمة سوق العملات الرقمية المستقرة تنمو بثبات: USDT انخفض قليلاً، بينما زاد USDC بنسبة 1.91%.
زيادة السيولة تدريجياً: انخفاض أسعار الفائدة على المراجحة الخالية من المخاطر التقليدية، وارتفاع أسعار الفائدة على المراجحة لمشاريع Defi على السلسلة، ستظل العودة إلى Defi خياراً جيداً.
حالة الأموال: انخفض TVL لمشاريع Defi بنسبة 0.37% ليصل إلى 52.7 مليار دولار، تأثراً بشكل رئيسي بعطلة عيد الميلاد ورأس السنة.
تحليل عميق
دافع الارتفاع:
المخاطر المحتملة:
أداء المسارات الأخرى
سلسلة الكتل العامة
أعلى 5 زيادات في TVL لسلاسل الكتل العامة في السوق خلال الأسبوع الماضي:
ملخص قائمة الزيادة
أعلى 5 رموز في السوق من حيث الزيادة في الأسبوع الماضي:
قائمة ارتفاعات رموز Meme
##热点 وسائل التواصل الاجتماعي
هذا الأسبوع، كان مشروع L1s هو الأكثر متابعة على وسائل التواصل الاجتماعي. بسبب تأثير عطلة عيد الميلاد، انخفضت السيولة في السوق بشكل كبير، مما أدى إلى انخفاض عام. كانت أداء السلسلة العامة جيدًا، حيث استثمر معظم المستثمرين الأموال في مختلف السلاسل العامة، بالإضافة إلى شراء BTC و ETH كوسيلة للتحوط.
نظرة عامة على موضوعات السوق
وفقًا لإحصاءات العائد الأسبوعي، فإن مسار SocialFi هو الأفضل أداءً، بينما يعتبر مسار RWA هو الأسوأ أداءً.
توقعات الأحداث الكبيرة في سوق العملات الرقمية الأسبوع المقبل
نظرة على الأسبوع المقبل