Optimismo y desafíos coexistentes: un análisis profundo de la situación de la industria de la encriptación en 2024

Estado de la adopción de la encriptación de criptomonedas

Recientemente, un informe de la industria que ha recibido mucha atención muestra que la actividad y el uso de encriptación han alcanzado un nuevo máximo histórico. El informe presenta la correlación de crecimiento entre las direcciones de encriptación activas mensuales y los usuarios de Internet. Sin embargo, es importante señalar que una dirección no siempre corresponde a una persona, y a veces puede no representar a nadie.

Para comprender a fondo los factores que impulsan la actividad de direcciones, podemos analizar el método de cálculo del número de direcciones activas mensuales. Este indicador contabiliza la suma diaria de direcciones únicas que están activas en la red como remitente o receptor, contando solo las direcciones activas en transacciones exitosas. Esto significa que una simple transferencia entre carteras puede activar dos direcciones.

Es importante notar que el crecimiento en la cantidad de direcciones en algunas cadenas de bloques está estrechamente relacionado con las actividades de encriptación de memecoin. Los traders activos de memecoin suelen tener múltiples billeteras, en lugar de usar solo una billetera para manejar todas las transacciones. Además, también existen factores como los bots de arbitraje que influyen.

Como un indicador más significativo de referencia, podemos prestar atención al volumen mensual de visitas de las principales plataformas de datos de encriptación. Actualmente, el volumen mensual de visitas de una conocida plataforma es de aproximadamente 73.96 millones, mientras que otra plataforma tiene 22.8 millones. El volumen mensual de visitas de otras plataformas de herramientas de comercio especializadas varía entre 6 y 13 millones.

Desde un punto de vista objetivo, ciertas blockchains han logrado atraer nuevos usuarios, pero parece que aún no hemos entrado en la era dorada de la adopción de Web3. Por el contrario, los usuarios a largo plazo parecen haber desarrollado una infraestructura más completa. Dada la fragmentación actual de la liquidez y la experiencia del usuario, esto es inevitable. Sin embargo, el número total de minoristas parece no haber aumentado significativamente.

Crecimiento de la encriptación móvil de billeteras

Los datos sobre los usuarios de billeteras móviles de encriptación en el informe parecen optimistas, pero es necesario tener en cuenta el alto porcentaje de uso de dispositivos móviles en los países emergentes. Por ejemplo, el 86% del tráfico en línea en Nigeria proviene de dispositivos móviles, en India es del 79% y en Argentina del 57%.

A medida que las billeteras móviles se vuelven más amigables para el usuario y más ricas en funciones, su cuota de mercado está creciendo. Además, los usuarios a menudo necesitan instalar varias billeteras diferentes en el actual entorno de blockchain. Estos datos reflejan más la adopción más amplia de la encriptación en los países emergentes, que ha sido la misión impulsada por Web3 y DeFi desde el principio, y que finalmente está comenzando a hacerse realidad.

Aplicaciones principales de la encriptación

Las stablecoins se consideran una de las aplicaciones "asesinas" más evidentes de las criptomonedas. Las transferencias de stablecoins son más rápidas y más económicas. A medida que se perfeccione el marco legal, es probable que más usuarios opten por utilizar stablecoins en lugar de métodos de remesas tradicionales.

El hecho de que el volumen de transacciones de las monedas estables supere el volumen de transacciones de una conocida red de pagos es notable. Sin embargo, es importante señalar que las monedas estables se utilizan principalmente para transferencias de gran volumen, mientras que los pagos pequeños del día a día aún dependen de los métodos de pago tradicionales.

Aunque las stablecoins son sin duda una aplicación importante, ver que el informe anual enfatiza tanto las stablecoins me resulta un poco decepcionante. Hace unos años, aquí discutiríamos sobre DeFi, que fue una innovación verdaderamente revolucionaria. Y ahora... ¿solo stablecoins? Esto parece indicar que este año no hemos logrado avances significativos en el desarrollo de nuevas aplicaciones que sean realmente innovadoras.

Avances en infraestructura

La mejora de la infraestructura es crucial para la próxima generación de aplicaciones descentralizadas y aplicaciones de alta carga (como juegos, aplicaciones para consumidores, aplicaciones sociales, etc.). Estos avances hacen que la tecnología sea más avanzada, pero los usuarios diarios aún no han visto beneficios significativos.

Aunque ya se han lanzado varios juegos y algunas aplicaciones locales para consumidores, la capacidad de transacción no parece ser el principal problema. Por ejemplo, en los juegos, el caso de uso principal es la tokenización de activos dentro del juego y el mercado abierto para esos activos, tareas que no requieren una capacidad de procesamiento de transacciones extremadamente alta por segundo.

El progreso de la infraestructura sin duda ha creado oportunidades para la innovación en Web3 y para nuevos casos de uso que aún no hemos imaginado. Sin embargo, dado que las aplicaciones más populares de este año pueden ser algunos juegos simples, no se puede evitar sentir cierta preocupación por las perspectivas de desarrollo en el ámbito de las aplicaciones descentralizadas.

Estado actual del desarrollo de DeFi

El campo de las finanzas descentralizadas (DeFi) sigue creciendo, pero aún no ha regresado a los niveles de 2022. En 2022, el valor total acumulado bloqueado en DeFi se acercaba a 180 mil millones de dólares, mientras que ahora esa cifra es solo alrededor de la mitad de lo que era en ese momento. Incluso considerando las diferencias de precio, aún no hemos regresado a ese nivel.

El crecimiento de la industria se debe principalmente a nuevos campos como el staking líquido, el re-staking y los activos del mundo real (RWA). El capital institucional finalmente comienza a fluir hacia DeFi. Sin embargo, al revisar las estadísticas de usuarios activos mensuales de una plataforma DeFi líder, el número actual de usuarios mensuales se acerca a solo 6,000.

¿Qué significa esto? En mi opinión, el reciente crecimiento de DeFi se puede atribuir a varios factores clave: el aumento del valor promedio de los depósitos y el crecimiento general de la capitalización de mercado en comparación con 2023.

IA y encriptación: la fusión

La inteligencia artificial y la encriptación tienen un enorme potencial conjunto, ya que ofrecen economías descentralizadas que pueden impulsar avances más asequibles y centrados en la comunidad en el campo de la inteligencia artificial.

La correlación entre la inteligencia artificial y el tráfico de encriptación puede atribuirse a sus características comunes: ambos son campos tecnológicos emergentes y prometedores, y tienen un valor especulativo significativo. Web3 está en la vanguardia de la innovación tecnológica y rápidamente comenzó a atraer el interés de los usuarios de inteligencia artificial (y viceversa). Ambas industrias tienen grupos de usuarios e intereses similares, y pertenecen a campos tecnológicos no convencionales.

Los casos de uso de computación descentralizada, como los métodos de compartición de Internet propuestos por algunas plataformas innovadoras y los agentes de IA colaborativa, han mostrado un gran potencial.

Resumen

En 2024, el desarrollo de la encriptación se manifiesta principalmente en importantes avances tecnológicos detrás de escena. Sin embargo, estas innovaciones aún no han llamado la atención de un público más amplio de usuarios de Web2, ya que a menudo son muy técnicas o están diseñadas para usuarios específicos (por ejemplo, inversores institucionales).

Para los principiantes en encriptación que se centran en obtener ganancias rápidas, estos avances pueden no resultar atractivos. Es por eso que muchas personas son atraídas por la locura de los memecoins y los mercados de predicción.

En 2024, el optimismo de las personas hacia los airdrops y los programas de puntos se está desvaneciendo gradualmente. Los usuarios ahora los ven como una forma adicional de rendimiento anual, lo que impulsa la rotación de liquidez de más inversores pasivos en busca de riesgo después de eventos de generación de tokens. Igualmente, con la llegada de la realidad, la emoción en torno a GameFi también se está desvaneciendo gradualmente. Aunque algunos juegos han logrado atraer usuarios, ninguno ha alcanzado el mismo nivel de éxito que un gran título AAA.

Esto es completamente normal: la innovación necesita tiempo para madurar. En otras palabras, las perspectivas de la industria siguen siendo optimistas, pero aún no hemos entrado en la era dorada del Web3. Aún hay muchos desafíos que superar en el camino del desarrollo, pero a largo plazo, el potencial de la encriptación sigue siendo enorme.