BTCFi: Exploración innovadora para activar la enorme capitalización de mercado de Bitcoin
Resumen
Contexto del surgimiento de BTCFi: la narrativa de las cadenas públicas como Ethereum se debilita, la industria carece de nuevos conceptos, el ecosistema de Bitcoin aún no ha formado un monopolio de recursos.
El plan de expansión de BTC incluye canales de estado, cadenas laterales y Rollup, validación de cliente UTXO+, bloques grandes, etc., todos los planes deben cumplir con la verificación de "ortodoxia".
Condiciones clave para el desarrollo de BTCFi: interoperabilidad entre cadenas, escalado de segunda capa, funciones de contratos inteligentes, herramientas de desarrollo completas.
Los principales desafíos que enfrenta BTCFi: limitaciones del protocolo de Bitcoin, falta de liquidez, seguridad de los puentes entre cadenas, problemas de oráculos, encontrar un camino de desarrollo único.
Uno, descripción general de BTCFi
Definición de 1.1 BTCFi
BTCFi tiene como objetivo construir un mercado financiero descentralizado en el ecosistema de Bitcoin, permitiendo a los poseedores de BTC utilizar directamente herramientas financieras derivadas como el staking, préstamos y creación de mercado para obtener rendimientos, activando así el valor de las propiedades financieras de Bitcoin.
1.2 Contexto de desarrollo
2023 es un punto clave en el ecosistema de Bitcoin. Los tokens como BRC20 han generado un efecto de riqueza evidente, estimulando el entusiasmo del mercado. Otra razón del auge del ecosistema de Bitcoin es la disminución de la narrativa de otras cadenas públicas, la saturación de infraestructura y la falta de conceptos frescos en la industria. El problema central que enfrenta el ecosistema de Bitcoin es cómo lograr la expansión de bloques sin destruir el consenso nativo.
Hasta principios de octubre, el ecosistema de Bitcoin ha recaudado fondos públicos en 14 ocasiones, con un total de más de 71.1 millones de dólares. Para los usuarios e inversores, el ecosistema de Bitcoin sigue estando lleno de oportunidades y aún no ha formado un monopolio de recursos. En el lado de los activos también han surgido múltiples activos de protocolo como BRC20, ORC20, ARC20, entre otros. El punto central de discusión de BTCFi es cómo garantizar la seguridad de los activos y lograr una expansión efectiva.
1.3 Temas de interés temprano: protocolo de activos indexados
Los activos indexados se dividen principalmente en BRC20 no vinculados a UTXO y ARC20 vinculados a UTXO. ARC20 se basa en la unidad mínima de Bitcoin "satoshi", donde cada token equivale a 1 satoshi, asegurando un valor mínimo. Este estándar se implementa en la cadena de Bitcoin a través del protocolo Atomicals, allanando el camino para el futuro AVM.
Otros protocolos de activos también incluyen:
ORC20: basado en el protocolo Ordinals, similar al estándar ERC20 de Ethereum
SRC20: enfatiza un mecanismo de token simple y eficiente
CAT20: Enfocado en la emisión de tokens personalizados
Dos, el plan de expansión de BTCFi y su potencial de mercado
El desarrollo de BTCFi depende de la escalabilidad de la blockchain, pero no hay un estándar unificado para las rutas de escalabilidad. Cada ruta presenta un equilibrio entre viabilidad, descentralización y seguridad, y todas deben cumplir con la validación de "ortodoxia" de Bitcoin.
En los proyectos de tipo sidechain actuales, CORE, Bitlayer, BSquared y Rootsock tienen la mayor proporción de TVL, sumando un total del 76.56%. BTCFi presenta características similares a las de "ETHFi":
Rendimiento de BTCFi: análogo a las recompensas de Babylon + recompensas de LRT + recompensas de la cadena extendida de BTC + ingresos de LRT de la cadena ETH
Rendimiento de ETHFi: Intereses POS + Recompensas de re-staking + Recompensas de LRT + Recompensas de la cadena de expansión de ETH
2.1 canal de estado
Los canales de estado permiten a los usuarios realizar múltiples transacciones fuera de la cadena principal, interactuando con la cadena principal solo al abrir o cerrar el canal. En Bitcoin existen la red Lightning y Ark, donde los usuarios depositan BTC en una dirección multifirma, realizan transacciones en el canal de estado y, finalmente, los resultados son verificados por la cadena principal.
2.2 cadenas laterales y Rollup
Las cadenas laterales y los Rollups son más adecuados para el rápido desarrollo del ecosistema de Bitcoin. Los Rollups trasladan operaciones complejas a Layer2, la red principal solo verifica las pruebas presentadas por Layer2, aumentando el rendimiento. Las cadenas laterales tienen una fuerte independencia de la red principal, bloqueando activos de la red principal a través de puentes cruzados y mapeándolos en la cadena lateral, lo que requiere aumentar los métodos de verificación para garantizar la seguridad. Ambas muestran un buen desempeño en la liberación de liquidez.
2.3 UTXO+ cliente de verificación
El esquema de verificación del cliente UTXO+ cumple con la "ortodoxia" de Bitcoin. Este esquema se basa en el modelo UTXO de Bitcoin, trasladando la verificación de transacciones fuera de la cadena, siendo responsabilidad del cliente. El protocolo RGB es la implementación concreta, utilizando el UTXO de Bitcoin como "sello", logrando cambios de estado seguros fuera de la cadena.
Las ventajas son la alta eficiencia y la privacidad, mientras que las desventajas pueden causar islas de datos y obstaculizar el desarrollo de DeFi. Aún se necesita mejorar en términos de transparencia de datos, facilidad de uso y la perfección de las herramientas de desarrollo.
2.4 propuesta de bloques grandes
Cambiar el consenso original significa cambiar Bitcoin en sí mismo, enfrentando problemas de consenso y desarrollo ecológico. BCH( Bitcoin Cash) es el representante que se bifurcó debido a problemas de escalabilidad, aumentando el tamaño del bloque de 1MB a 8MB.
Tres, liberación de liquidez de BTCFi
3.1 condiciones previas para el desarrollo
Interoperabilidad entre cadenas: desarrollar puentes entre cadenas de confianza, para lograr la representación y expansión de funciones de Bitcoin en otras cadenas.
Expansión de segunda capa: buscar un equilibrio entre la descentralización y la eficiencia, compensando la falta de descentralización a través del efecto riqueza.
Contratos inteligentes: explorar soluciones de segunda capa o cadenas laterales para proporcionar soporte de contratos inteligentes a Bitcoin.
Herramientas de desarrollo e infraestructura: mejorar la cadena de herramientas, evitar la construcción redundante
3.2 Principales desafíos que enfrenta
Restricciones del protocolo Bitcoin: falta de funciones de contratos inteligentes integradas, el desarrollo de aplicaciones BTCFi debe superar obstáculos técnicos.
Falta de liquidez: la liquidez de Bitcoin en DeFi es mucho menor que la de otros tokens, lo que limita su adopción.
Seguridad del puente entre cadenas: se debe garantizar la seguridad del puente entre cadenas, previniendo riesgos de centralización y fallos técnicos.
Problema de oráculos: la arquitectura de Bitcoin limita el despliegue de oráculos, y la sincronización de precios enfrenta mayores desafíos.
Ruta de desarrollo única: BTCFi debe centrarse en productos financieros relacionados con pagos y almacenamiento de valor, y no simplemente imitar a Ethereum.
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GamefiEscapeArtist
· Hace29m
Deja de molestar, Ethereum ya está así, ¿btc aún puede irse a la luna?
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MissingSats
· hace11h
Ya estamos especulando sobre nuevos conceptos, el btc ya está perfecto, ¿de acuerdo?
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BridgeNomad
· hace11h
esos riesgos de seguridad del puente... me están dando PTSD de wormhole fr fr. ¿realmente vamos a confiar en otra solución cross-chain?
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mev_me_maybe
· hace11h
El ecosistema de btc ha comenzado tan tarde, pero aún hay tiempo.
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LiquidatedDreams
· hace11h
La verdadera salvajidad de Bitcoin aún no ha comenzado
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MeltdownSurvivalist
· hace11h
no se puede jugar en el ecosistema btc, ha sido en vano
El auge de BTCFi: Innovaciones y desafíos en el ecosistema Bitcoin
BTCFi: Exploración innovadora para activar la enorme capitalización de mercado de Bitcoin
Resumen
Contexto del surgimiento de BTCFi: la narrativa de las cadenas públicas como Ethereum se debilita, la industria carece de nuevos conceptos, el ecosistema de Bitcoin aún no ha formado un monopolio de recursos.
El plan de expansión de BTC incluye canales de estado, cadenas laterales y Rollup, validación de cliente UTXO+, bloques grandes, etc., todos los planes deben cumplir con la verificación de "ortodoxia".
Condiciones clave para el desarrollo de BTCFi: interoperabilidad entre cadenas, escalado de segunda capa, funciones de contratos inteligentes, herramientas de desarrollo completas.
Los principales desafíos que enfrenta BTCFi: limitaciones del protocolo de Bitcoin, falta de liquidez, seguridad de los puentes entre cadenas, problemas de oráculos, encontrar un camino de desarrollo único.
Uno, descripción general de BTCFi
Definición de 1.1 BTCFi
BTCFi tiene como objetivo construir un mercado financiero descentralizado en el ecosistema de Bitcoin, permitiendo a los poseedores de BTC utilizar directamente herramientas financieras derivadas como el staking, préstamos y creación de mercado para obtener rendimientos, activando así el valor de las propiedades financieras de Bitcoin.
1.2 Contexto de desarrollo
2023 es un punto clave en el ecosistema de Bitcoin. Los tokens como BRC20 han generado un efecto de riqueza evidente, estimulando el entusiasmo del mercado. Otra razón del auge del ecosistema de Bitcoin es la disminución de la narrativa de otras cadenas públicas, la saturación de infraestructura y la falta de conceptos frescos en la industria. El problema central que enfrenta el ecosistema de Bitcoin es cómo lograr la expansión de bloques sin destruir el consenso nativo.
Hasta principios de octubre, el ecosistema de Bitcoin ha recaudado fondos públicos en 14 ocasiones, con un total de más de 71.1 millones de dólares. Para los usuarios e inversores, el ecosistema de Bitcoin sigue estando lleno de oportunidades y aún no ha formado un monopolio de recursos. En el lado de los activos también han surgido múltiples activos de protocolo como BRC20, ORC20, ARC20, entre otros. El punto central de discusión de BTCFi es cómo garantizar la seguridad de los activos y lograr una expansión efectiva.
1.3 Temas de interés temprano: protocolo de activos indexados
Los activos indexados se dividen principalmente en BRC20 no vinculados a UTXO y ARC20 vinculados a UTXO. ARC20 se basa en la unidad mínima de Bitcoin "satoshi", donde cada token equivale a 1 satoshi, asegurando un valor mínimo. Este estándar se implementa en la cadena de Bitcoin a través del protocolo Atomicals, allanando el camino para el futuro AVM.
Otros protocolos de activos también incluyen:
Dos, el plan de expansión de BTCFi y su potencial de mercado
El desarrollo de BTCFi depende de la escalabilidad de la blockchain, pero no hay un estándar unificado para las rutas de escalabilidad. Cada ruta presenta un equilibrio entre viabilidad, descentralización y seguridad, y todas deben cumplir con la validación de "ortodoxia" de Bitcoin.
En los proyectos de tipo sidechain actuales, CORE, Bitlayer, BSquared y Rootsock tienen la mayor proporción de TVL, sumando un total del 76.56%. BTCFi presenta características similares a las de "ETHFi":
2.1 canal de estado
Los canales de estado permiten a los usuarios realizar múltiples transacciones fuera de la cadena principal, interactuando con la cadena principal solo al abrir o cerrar el canal. En Bitcoin existen la red Lightning y Ark, donde los usuarios depositan BTC en una dirección multifirma, realizan transacciones en el canal de estado y, finalmente, los resultados son verificados por la cadena principal.
2.2 cadenas laterales y Rollup
Las cadenas laterales y los Rollups son más adecuados para el rápido desarrollo del ecosistema de Bitcoin. Los Rollups trasladan operaciones complejas a Layer2, la red principal solo verifica las pruebas presentadas por Layer2, aumentando el rendimiento. Las cadenas laterales tienen una fuerte independencia de la red principal, bloqueando activos de la red principal a través de puentes cruzados y mapeándolos en la cadena lateral, lo que requiere aumentar los métodos de verificación para garantizar la seguridad. Ambas muestran un buen desempeño en la liberación de liquidez.
2.3 UTXO+ cliente de verificación
El esquema de verificación del cliente UTXO+ cumple con la "ortodoxia" de Bitcoin. Este esquema se basa en el modelo UTXO de Bitcoin, trasladando la verificación de transacciones fuera de la cadena, siendo responsabilidad del cliente. El protocolo RGB es la implementación concreta, utilizando el UTXO de Bitcoin como "sello", logrando cambios de estado seguros fuera de la cadena.
Las ventajas son la alta eficiencia y la privacidad, mientras que las desventajas pueden causar islas de datos y obstaculizar el desarrollo de DeFi. Aún se necesita mejorar en términos de transparencia de datos, facilidad de uso y la perfección de las herramientas de desarrollo.
2.4 propuesta de bloques grandes
Cambiar el consenso original significa cambiar Bitcoin en sí mismo, enfrentando problemas de consenso y desarrollo ecológico. BCH( Bitcoin Cash) es el representante que se bifurcó debido a problemas de escalabilidad, aumentando el tamaño del bloque de 1MB a 8MB.
Tres, liberación de liquidez de BTCFi
3.1 condiciones previas para el desarrollo
Interoperabilidad entre cadenas: desarrollar puentes entre cadenas de confianza, para lograr la representación y expansión de funciones de Bitcoin en otras cadenas.
Expansión de segunda capa: buscar un equilibrio entre la descentralización y la eficiencia, compensando la falta de descentralización a través del efecto riqueza.
Contratos inteligentes: explorar soluciones de segunda capa o cadenas laterales para proporcionar soporte de contratos inteligentes a Bitcoin.
Herramientas de desarrollo e infraestructura: mejorar la cadena de herramientas, evitar la construcción redundante
3.2 Principales desafíos que enfrenta
Restricciones del protocolo Bitcoin: falta de funciones de contratos inteligentes integradas, el desarrollo de aplicaciones BTCFi debe superar obstáculos técnicos.
Falta de liquidez: la liquidez de Bitcoin en DeFi es mucho menor que la de otros tokens, lo que limita su adopción.
Seguridad del puente entre cadenas: se debe garantizar la seguridad del puente entre cadenas, previniendo riesgos de centralización y fallos técnicos.
Problema de oráculos: la arquitectura de Bitcoin limita el despliegue de oráculos, y la sincronización de precios enfrenta mayores desafíos.
Ruta de desarrollo única: BTCFi debe centrarse en productos financieros relacionados con pagos y almacenamiento de valor, y no simplemente imitar a Ethereum.