На прошлой неделе рынок Биткойна пережил резкие колебания цен. Многочисленные попытки突破 уровня сопротивления от 24200 долларов до 24300 долларов не увенчались успехом, и рынок оказался в крайне нестабильном состоянии. Эти краткосрочные сильные колебания в основном были вызваны следующими факторами: цепочечные ликвидации, высокая ставка финансирования, замедление притока институциональных средств и нормальная рыночная коррекция.
Цепная ликвидация и высокая ставка финансирования приводят к падению рынка
20 декабря Биткойн показал явное колебание на уровне 24295 долларов. В это время тепловая карта биржи показывала, что выше 24000 долларов существует большое количество ордеров на продажу, поэтому рынок ожидал коррекции. В следующие 17 часов цена Биткойна упала до 21815 долларов, что составило 10% колебание. Этот обвал вызвал цепную ликвидацию на крупных фьючерсных биржах.
Стандартное плечо на фьючерсном рынке достигает 100 раз, что означает, что трейдеру достаточно 1000 долларов, чтобы открыть позицию на 100000 долларов. Высокий уровень плеча приближает цену ликвидации к цене открытия, что увеличивает риск массовой ликвидации за короткий промежуток времени.
21 декабря, когда цена Биткойн упала ниже 22000 долларов, были ликвидированы контракты на сотни миллионов долларов. Данные показывают, что за 4 часа было принудительно закрыто фьючерсных контрактов на сумму 474 миллиона долларов. Эта массовая цепная ликвидация может вызвать резкие Колебания, так как заставляет трейдеров в короткие сроки массово покупать или продавать позиции.
Один из важных индикаторов оценки наклона фьючерсного рынка — это ставка финансирования. Биржи используют механизм "финансирования", чтобы сбалансировать рынок. Если покупателей на рынке слишком много, им нужно будет компенсировать продавцам, и наоборот. С 20 по 21 декабря ставка финансирования Биткойна достигала 0,1%, что означает, что тем, кто открывает длинные позиции, необходимо было платить высокие сборы.
!
Замедление притока средств в учреждения может привести к здоровому откату
Аналитики указывают на то, что если приток институциональных средств замедлится, это может увеличить риск коррекции Биткойна. В течение всего 2020 года институциональные инвесторы были основной силой, поднимающей Биткойн. Данные ясно показывают, что интерес институциональных инвесторов к Биткойну значительно возрос в 2020 году.
Когда крупнейший спрос со стороны покупателей начинает ослабевать, вероятность глубокой коррекции возрастает. Эта тенденция может вызвать цепные ликвидации и привести к падению цен, что еще больше усугубит колебания Биткойна. Однако некоторые аналитики утверждают, что даже если это произойдет, период коррекции Биткойна может быть довольно краткосрочным.
Один из аналитиков по блокчейну отметил, что риск коррекции из-за распродажи Биткойна крупными игроками на бирже возрос. Однако он также указал, что после коррекции цена токена может быстро восстановиться, так как спрос со стороны покупателей может компенсировать влияние коррекции.
С макроэкономической точки зрения положительным трендом является то, что отток средств с бирж уменьшается, в то время как запасы стабильных токенов на биржах растут. Это указывает на то, что количество крупных китов, активно продающих на бирже, возможно, начинает уменьшаться, в то время как некоторые выжидающие средства начинают вновь входить на рынок криптовалют.
!
Краткосрочные неопределенности
В краткосрочной перспективе одним из неопределенных факторов динамики цены Биткойна является производительность инвестиционного инструмента от определенной организации. Данные показывают, что премия по этому инструменту достигла 41%, что означает, что Биткойн, купленный через этот канал, на 41% выше спотовой цены.
Появление такого высокого колебания связано с тем, что США еще не одобрили Биткойн ETF, что делает этот инвестиционный инструмент предпочтительным для многих учреждений и квалифицированных инвесторов. Пока премия за этот инструмент остается близкой к исторически высоким уровням, риск резкого снижения спроса со стороны учреждений на Биткойн в краткосрочной перспективе остается низким. Учитывая, что в настоящее время не наблюдается явных признаков снижения премии, вероятность значительной коррекции Биткойна из-за снижения притока институциональных средств остается небольшой.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
14 Лайков
Награда
14
6
Поделиться
комментарий
0/400
DeFiAlchemist
· 2ч назад
*настраивает мистические графики* каскад ликвидации раскрывает древнюю рыночную истину... страх по-прежнему контролирует алхимическое равновесие btc
Посмотреть ОригиналОтветить0
PanicSeller
· 2ч назад
Опять Полная позиция.
Посмотреть ОригиналОтветить0
FomoAnxiety
· 2ч назад
падение хватит? Если будет падение, я продолжу покупать падения.
Посмотреть ОригиналОтветить0
ZeroRushCaptain
· 2ч назад
Еще одна волна неудачников успешно принесла жертву на фьючерсной арене. Я вижу, что 25k - это плохой знак.
Посмотреть ОригиналОтветить0
AlwaysAnon
· 2ч назад
Скоро снова будут играть для лохов
Посмотреть ОригиналОтветить0
Lionish_Lion
· 2ч назад
СЛЕДИТЕ ЗА МНОЙ, чтобы избежать распространенных торговых ошибок. Узнайте, что действительно работает из моего опыта. ⚠️➡️👍 Избегайте убытков & учитесь торговать легко
Биткойн краткосрочные Колебания резкие, цепочные ликвидации и влияние институциональных средств на Движение цены
Анализ причин колебания цены Биткойна
На прошлой неделе рынок Биткойна пережил резкие колебания цен. Многочисленные попытки突破 уровня сопротивления от 24200 долларов до 24300 долларов не увенчались успехом, и рынок оказался в крайне нестабильном состоянии. Эти краткосрочные сильные колебания в основном были вызваны следующими факторами: цепочечные ликвидации, высокая ставка финансирования, замедление притока институциональных средств и нормальная рыночная коррекция.
Цепная ликвидация и высокая ставка финансирования приводят к падению рынка
20 декабря Биткойн показал явное колебание на уровне 24295 долларов. В это время тепловая карта биржи показывала, что выше 24000 долларов существует большое количество ордеров на продажу, поэтому рынок ожидал коррекции. В следующие 17 часов цена Биткойна упала до 21815 долларов, что составило 10% колебание. Этот обвал вызвал цепную ликвидацию на крупных фьючерсных биржах.
Стандартное плечо на фьючерсном рынке достигает 100 раз, что означает, что трейдеру достаточно 1000 долларов, чтобы открыть позицию на 100000 долларов. Высокий уровень плеча приближает цену ликвидации к цене открытия, что увеличивает риск массовой ликвидации за короткий промежуток времени.
21 декабря, когда цена Биткойн упала ниже 22000 долларов, были ликвидированы контракты на сотни миллионов долларов. Данные показывают, что за 4 часа было принудительно закрыто фьючерсных контрактов на сумму 474 миллиона долларов. Эта массовая цепная ликвидация может вызвать резкие Колебания, так как заставляет трейдеров в короткие сроки массово покупать или продавать позиции.
Один из важных индикаторов оценки наклона фьючерсного рынка — это ставка финансирования. Биржи используют механизм "финансирования", чтобы сбалансировать рынок. Если покупателей на рынке слишком много, им нужно будет компенсировать продавцам, и наоборот. С 20 по 21 декабря ставка финансирования Биткойна достигала 0,1%, что означает, что тем, кто открывает длинные позиции, необходимо было платить высокие сборы.
!
Замедление притока средств в учреждения может привести к здоровому откату
Аналитики указывают на то, что если приток институциональных средств замедлится, это может увеличить риск коррекции Биткойна. В течение всего 2020 года институциональные инвесторы были основной силой, поднимающей Биткойн. Данные ясно показывают, что интерес институциональных инвесторов к Биткойну значительно возрос в 2020 году.
Когда крупнейший спрос со стороны покупателей начинает ослабевать, вероятность глубокой коррекции возрастает. Эта тенденция может вызвать цепные ликвидации и привести к падению цен, что еще больше усугубит колебания Биткойна. Однако некоторые аналитики утверждают, что даже если это произойдет, период коррекции Биткойна может быть довольно краткосрочным.
Один из аналитиков по блокчейну отметил, что риск коррекции из-за распродажи Биткойна крупными игроками на бирже возрос. Однако он также указал, что после коррекции цена токена может быстро восстановиться, так как спрос со стороны покупателей может компенсировать влияние коррекции.
С макроэкономической точки зрения положительным трендом является то, что отток средств с бирж уменьшается, в то время как запасы стабильных токенов на биржах растут. Это указывает на то, что количество крупных китов, активно продающих на бирже, возможно, начинает уменьшаться, в то время как некоторые выжидающие средства начинают вновь входить на рынок криптовалют.
!
Краткосрочные неопределенности
В краткосрочной перспективе одним из неопределенных факторов динамики цены Биткойна является производительность инвестиционного инструмента от определенной организации. Данные показывают, что премия по этому инструменту достигла 41%, что означает, что Биткойн, купленный через этот канал, на 41% выше спотовой цены.
Появление такого высокого колебания связано с тем, что США еще не одобрили Биткойн ETF, что делает этот инвестиционный инструмент предпочтительным для многих учреждений и квалифицированных инвесторов. Пока премия за этот инструмент остается близкой к исторически высоким уровням, риск резкого снижения спроса со стороны учреждений на Биткойн в краткосрочной перспективе остается низким. Учитывая, что в настоящее время не наблюдается явных признаков снижения премии, вероятность значительной коррекции Биткойна из-за снижения притока институциональных средств остается небольшой.
!
!