Фінансовий шлях цифрових активів Гонконгу: Проект Ensemble та бачення токенізації RWA

Гонконг активно приймає Web3 та цифрові активи, стаючи однією з найрішучіших юрисдикцій, що просувають цю сферу серед глобальних міжнародних фінансових центрів. З моменту випуску декларації про політику віртуальних активів у жовтні 2022 року, Гонконг надає вагому підтримку фінансовим інноваціям у сфері цифрових активів на політичному та інституційному рівнях.

Токенізація реальних світових активів ( RWA ) є ключовим етапом фінансової стратегії цифрових активів Гонконгу. У серпні 2024 року Гонконгське управління валюті запустило програму "Ensemble", щоб дослідити торгівлю токенізованими активами та сприяти банківським розрахункам, що демонструє рішучість Гонконгу стати глобальним центром токенізації RWA.

Згідно з даними, наразі ринок RWA перевищує 130 мільярдів доларів, і, за прогнозами, до 2030 року він може зрости до 10 трильйонів доларів, що відкриває величезні можливості для зростання. Це закладає ринкову основу для Гонконгу, щоб стати глобальним хабом токенізації RWA. Варто звернути увагу, що під час тижня фінансових технологій у Гонконзі одна з торгових платформ оголосила про співпрацю з інвестиційною компанією для запуску проекту токенізованих фондів для роздрібних інвесторів у Гонконзі в рамках структури Ensemble.

Проект Ensemble є глибокою стратегією для Гонконгу в сфері цифрових активів, яка зміцнює його статус міжнародного фінансового центру. Цей проект встановлює систему тестування, орієнтовану на дотримання норм, що надає можливості для інноваційних бізнесів у сфері цифрових активів у майбутньому. Токенізація RWA перетворює реальні активи на цифрові активи на блокчейні, що має переваги, такі як зниження витрат на транзакції та підвищення доступності, і має потенціал стати основним драйвером зростання цифрових активів на блокчейні.

Гонконг, будучи міжнародним фінансовим центром, має унікальні переваги в токенізації RWA. Розвинута фінансова сервісна система, досвід управління ризиками та клієнтська база сприяють швидкому просуванню активів RWA на блокчейн, ставши мостом між Web2 і Web3. Проект Ensemble встановив ключові теми, такі як фіксований дохід, інвестиційні фонди тощо, що надає напрямок для дослідження токенізації RWA.

Верифікація токенізованих фондових продуктів, реалізована в співпраці певної торгової платформи з компанією фондів, може підвищити онлайновість та прозорість продуктів з фіксованою доходністю, вносячи інновації в сферу управління активами. Така співпраця може не лише підвищити ефективність розрахунків, але й залучити більше роздрібних інвесторів, зменшивши бар'єри для інвестицій, що надасть новий імпульс розвитку ринку RWA.

Роздрібні RWA токенізовані продукти мають переваги доступності, можуть знизити інвестиційний бар'єр, покращити можливості управління ризиками та сприяти застосуванню цифрових активів у повсякденному фінансовому житті. У Гонконзі деякі ліцензовані компанії з цифрових активів активно сприяють інноваціям та просуванню RWA в рамках дотримання норм, прагнучи впровадити токенізовані активи на масовий ринок.

Для Гонконгу токенізація RWA представляє собою "парадигмальний зсув" у фінансах цифрових активів. Якщо вдасться успішно легально поєднати цифрові активи на блокчейні з реальними активами та просувати їх у роздрібному форматі, це може стати наступною "спалахом" у фінансах цифрових активів. Гонконг, як міжнародний фінансовий центр, має переваги завдяки зрілій фінансовій інфраструктурі та професійним знанням, що обіцяє підтримати його зусилля з привнесення традиційних фінансових активів у світ блокчейну у формі RWA, повністю розкриваючи свій потенціал.