стейблкоїн інвестиції: чи може 5% річна Процентна ставка стати новим вибором в епоху низьких ставок

robot
Генерація анотацій у процесі

У поточному інвестиційному середовищі стейблкоїн продукти у блокчейні можуть стати новим вибором

В останні роки доходність традиційних інвестиційних продуктів постійно знижується, що викликає плутанину та розчарування у багатьох інвесторів. Процентні ставки за банківськими депозитами постійно падають, доходи від державних облігацій та грошових фондів навіть важко перевищують інфляцію, а страхові інвестиційні продукти тихо коригують свою структуру доходів. Для користувачів, які прагнуть до зростання активів, доходність близько 1% у звичайних інвестиційних додатках навряд чи може бути задовільною.

Хоча ми здаємося в епоху безпрецедентного розмаїття фінансових продуктів, способи інвестування, які можуть забезпечити стабільний прибуток, стають все рідкіснішими. На цьому фоні фінансова модель, яка спочатку обмежувалася сферою криптовалют — зокрема, фінансування на базі стейблкоїнів у блокчейні, починає привертати все більше уваги.

OKG Research:Банківські ставки не можуть обігнати інфляцію? У блокчейні фінансові результати легко перевищують 5%

Чому стейблкоїн інвестиції заслуговують на увагу?

стейблкоїн є цифровим активом, який прив'язаний до фіатної валюти, на відміну від біткоїна, який має різкі коливання ціни, більше виконує роль "цифрових готівки". Інвестування в стейблкоїни означає, що користувачі беруть свої непотрібні стейблкоїни для кредитування, застави або інвестиційних угод у блокчейні або централізованих платформах, щоб отримати відповідний річний дохід.

Ця модель здається новою, але її основний принцип схожий на традиційні банківські послуги — банки використовують депозити для кредитування та заробляють на різниці процентних ставок. Інше полягає в тому, що у світі блокчейну ця "різниця" є більш прозорою, а розподіл прибутків є більш справедливим. Наразі поширені стейблкоїн фінансові продукти в основному поділяються на такі категорії: кредитування, стейкінг та ліквідність в майнінгу.

Згідно з даними за перше півріччя цього року, річні процентні ставки USDT/USDC у основних децентралізованих фінансових (DeFi) кредитних протоколах коливаються в межах 2,5% до 4%. Деякі DeFi платформи, завдяки ліквіднісному майнінгу або механізмам винагород, можуть пропонувати загальний річний дохід, що перевищує 8%, але це зазвичай супроводжується високою волатильністю та вимогами до блокування. У порівнянні, продукти з фіксованим доходом, хоча й не мають найвищої річної прибутковості, в цілому демонструють стабільний зростаючий тренд, досягаючи максимуму близько 5%. Завдяки стабільному доходу та низькому порогу входу, ці продукти стали вибором багатьох користувачів для управління фінансами у блокчейні.

Більш важливо, що гнучкість цих продуктів та користувацький досвід швидко покращуються. Користувачам потрібно лише тримати стейблкоїн, вибрати відповідну платформу та тип продукту, щоб одним натисканням кнопки подати заявку. Деякі платформи навіть підтримують можливість вкласти та зняти кошти в будь-який момент, нарахування відсотків щодня. Цей спосіб операції такий же зручний, як і БалансБаг, і дозволяє отримувати прибуток, близький до прибутку від державних облігацій США; він такий же стабільний, як і строковий депозит, але без штрафів за дострокове викуплення. Це поєднання стабільності та гнучкості є саме тим, чого прагнуть багато користувачів у своїх фінансових справах.

Джерела доходу від інвестицій у стейблкоїни

Дохід від інвестицій у стейблкоїни в основному походить з трьох джерел: по-перше, це відсотки за позиками у блокчейні, платформа позичає заблоковані користувачем стейблкоїни іншим користувачам для отримання доходу; по-друге, це винагороди за стейкінг або доходи від вузлів, що особливо поширено в продуктах типу Staking; нарешті, це розподіл прибутку від участі в опціонах або стратегіях розподілу доходів. Для користувачів, якщо структура продукту платформи є прозорою, а зберігання активів безпечним, це можна вважати "продуктами з фіксованим доходом" у блокчейні.

На даний момент кількість активних адрес у блокчейні стейблкоїнів продовжує зростати. Хоча немає чіткої статистики щодо кількості користувачів, які беруть участь у фінансах зі стейблкоїнами, з огляду на активність у блокчейні та обсяги вливання коштів, їх масштаб швидко зростає. Особливо в регіонах Південно-Східної Азії, Латинській Америці та на Близькому Сході, де національні валюти нестабільні, а фінансова система недостатньо розвинена, стейблкоїни стали важливим інструментом для жителів, щоб уникнути девальвації національної валюти та отримувати прибуток від доларових активів.

Варто зазначити, що інституційні кошти також постійно надходять у цю сферу. Страхові компанії, сімейні офіси, фонди та інші установи включили стейблкоїн у свої інструменти управління ліквідністю як частину пулу активів у доларах. Ця тенденція сприяє постійному вдосконаленню платформ у питаннях контролю ризиків, прозорості та відповідності, що забезпечує більш зріле продуктовий середовище та сервісний досвід для приватних користувачів.

З точки зору звичайного користувача, інвестиції в стейблкоїни не є способом швидкого збагачення, але можуть стати одним з найстабільніших джерел доходу в активному портфелі. Це більше схоже на "цифрові грошові активи" в інвестиційному портфелі, дохідність яких вища за дохідність звичайних депозитів, а волатильність нижча за акції, що підходить для пошуку певного доходу в умовах невизначеності на ринку. Зі зростанням ясності регуляторних рамок для стейблкоїнів у Гонконгу, Європі, Південно-Східній Азії та інших регіонах, у користувачів з'явиться більше безпечних, відповідних вимогам та прозорих за доходом продуктів на вибір.

Однак, як нова сфера, ідентифікація ризиків у фінансуванні стейблкоїнів залишається надзвичайно важливою. Деякі стейблкоїни можуть зіткнутися з ризиком втрати прив’язки через проблеми з механізмами ліквідації, управлінням активами, що лежать в основі, тощо, як це сталося з деякими стейблкоїнами, які пережили коливання. Аудит смарт-контрактів, заходи безпеки та інші фактори також можуть впливати на безпеку коштів. Тому звичайним користувачам слід обирати відомі платформи або продукти, які підлягають регулюванню, надаючи перевагу методам фінансування стейблкоїнів з чіткою структурою доходів та підтримкою гнучкого викупу, а також бути обережними щодо високоприбуткових продуктів з річною прибутковістю, що перевищує 10%, щоб уникнути сліпого прагнення до високих доходів. Стабільність, прозорість та відповідність нормам є основою для тривалої участі.

У нинішньому середовищі низьких відсоткових ставок стейблкоїн-інвестиції надають користувачам більше стабільних варіантів для інвестування. Хоча немає необхідності повністю приймати світ криптовалют, за допомогою стейблкоїнів ви можете мати прозорий, безпечний "крипто-ощадний рахунок" з приблизною річною доходністю 5% — шукати певний прибуток на ринку, наповненому невизначеністю.

OKG Research: Банківські ставки не здатні обігнати інфляцію? Повернення з інвестицій у блокчейні легко перевищує 5%

DEFI-3.11%
Переглянути оригінал
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
  • Нагородити
  • 8
  • Поділіться
Прокоментувати
0/400
CryptoCross-TalkClubvip
· 07-21 03:15
невдахи вітають нових невдах
Переглянути оригіналвідповісти на0
quiet_lurkervip
· 07-21 03:10
Насправді не так вже й стабільно
Переглянути оригіналвідповісти на0
NervousFingersvip
· 07-20 12:36
Ризик і прибуток існують поряд
Переглянути оригіналвідповісти на0
ForkThisDAOvip
· 07-20 06:17
Хоча дохід великий, ризик також великий.
Переглянути оригіналвідповісти на0
MysteriousZhangvip
· 07-18 03:45
стейблкоїн才是正道
Переглянути оригіналвідповісти на0
LonelyAnchormanvip
· 07-18 03:45
П’ять балів не багато
Переглянути оригіналвідповісти на0
LiquidityWitchvip
· 07-18 03:44
Стабільний дохід - непоганий вибір
Переглянути оригіналвідповісти на0
MetaEggplantvip
· 07-18 03:44
Ризик не малий, треба бути обережним.
Переглянути оригіналвідповісти на0
  • Закріпити