Децентралізовані фінанси: основні концепції, сценарії застосування та механізми роботи
Децентралізовані фінанси(DeFi) є новим фінансовим системою, побудованою з використанням технологій блокчейн та смарт-контрактів. Вона має такі характеристики, як прозорість угод, автоматичне виконання, низька вартість та відкритість, які суттєво відрізняють її від традиційних централізованих фінансів.
Екосистема Децентралізованих фінансів охоплює кілька основних сегментів, включаючи стабільні монети, кредитні протоколи, крос-ланцюгові мости, ліквідне стейкінг, децентралізовані біржі, токенізацію реальних світових активів тощо. Серед найбільш поширених випадків використання можна виділити:
Стейкінг токенів для участі в консенсусі POS: інвестори делегують токени верифікаційним вузлам, щоб ділитися блоковими винагородами.
Надання кредитів: інвестори вкладають вільні кошти в кредитний пул, щоб надати кошти позичальникам та заробити відсотки.
Надання ліквідності для торгівлі: надання коштів на децентралізованій біржі, отримання частки від комісій за торгівлю.
Використання агрегаторів доходу: автоматичне розподілення коштів на високодохідні проекти через смарт-контракти.
Закріплення токенів для участі в управлінні: закріплення токенів проекту для отримання прав управління та винагород.
Децентралізовані交易所普遍采用自动做市商(AMM)模式。Uniswap використовує постійну добуткову формулу x*y=k, реалізуючи автоматичну торгівлю без контрагентів. Curve ж інноваційно використовує змішану криву, забезпечуючи ліквідність, зменшуючи при цьому слippage та не постійну втрату.
2025 рік, токенізація реальних світових активів ( RWA ) стає новою фокусною точкою Децентралізованих фінансів. Це вводить традиційні активи в ланцюг, приносячи до DeFi додаткові активи та користувачів, що свідчить про те, що DeFi рухається до більш широких сценаріїв застосування.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Децентралізовані фінанси повний огляд: основні зони, сценарії застосування та механізми стейблкоїнів
Децентралізовані фінанси: основні концепції, сценарії застосування та механізми роботи
Децентралізовані фінанси(DeFi) є новим фінансовим системою, побудованою з використанням технологій блокчейн та смарт-контрактів. Вона має такі характеристики, як прозорість угод, автоматичне виконання, низька вартість та відкритість, які суттєво відрізняють її від традиційних централізованих фінансів.
! DeFi Panorama: аналіз основних концепцій, сценаріїв застосування та механізмів роботи (початок роботи)
Екосистема Децентралізованих фінансів охоплює кілька основних сегментів, включаючи стабільні монети, кредитні протоколи, крос-ланцюгові мости, ліквідне стейкінг, децентралізовані біржі, токенізацію реальних світових активів тощо. Серед найбільш поширених випадків використання можна виділити:
Стейкінг токенів для участі в консенсусі POS: інвестори делегують токени верифікаційним вузлам, щоб ділитися блоковими винагородами.
Надання кредитів: інвестори вкладають вільні кошти в кредитний пул, щоб надати кошти позичальникам та заробити відсотки.
Надання ліквідності для торгівлі: надання коштів на децентралізованій біржі, отримання частки від комісій за торгівлю.
Використання агрегаторів доходу: автоматичне розподілення коштів на високодохідні проекти через смарт-контракти.
Закріплення токенів для участі в управлінні: закріплення токенів проекту для отримання прав управління та винагород.
! DeFi Panorama: основні концепції, сценарії застосування та аналіз операційних механізмів (посібник для початківців)
Стабільні монети є важливою інфраструктурою екосистеми Децентралізовані фінанси, яка в основному поділяється на чотири категорії:
! DeFi Panorama: основні поняття, сценарії застосування та аналіз операційного механізму (посібник для початківців)
Децентралізовані交易所普遍采用自动做市商(AMM)模式。Uniswap використовує постійну добуткову формулу x*y=k, реалізуючи автоматичну торгівлю без контрагентів. Curve ж інноваційно використовує змішану криву, забезпечуючи ліквідність, зменшуючи при цьому слippage та не постійну втрату.
2025 рік, токенізація реальних світових активів ( RWA ) стає новою фокусною точкою Децентралізованих фінансів. Це вводить традиційні активи в ланцюг, приносячи до DeFi додаткові активи та користувачів, що свідчить про те, що DeFi рухається до більш широких сценаріїв застосування.
! DeFi Panorama: основні концепції, сценарії застосування та аналіз операційних механізмів (посібник для початківців)