Telegram小程序的衰落:数据指标全面下滑背后的深层原因

近期，Telegram机器人和Miniapp的用户数据呈现明显下滑趋势。曾几何时，得益于Clicker游戏的爆发式增长，Telegram Miniapp一度成为区块链领域的焦点。然而，繁荣背后隐藏着危机。

TON基金会在扶持策略上过度依赖Clicker游戏，虽然短期内带来了用户和数据的激增，但也埋下了生态失衡的种子。随着用户新鲜感消退，Clicker游戏的同质化和缺乏深度的问题逐渐显现，整个生态开始遭受反噬。

如今，潮水退去，需要深刻反思TON基金会的战略失误，并寻找能够引领TON生态下一阶段发展的新方向。

1. MAU大幅下滑的趋势难以阻挡

在过去一个月中，对820个Telegram项目的持续监控显示，从10月1日到10月31日，尽管由于数据无法去重，累积的月活跃用户数(MAU)达到了879,922,503。但这一庞大数字背后，却隐藏着令人担忧的急剧下滑。

一个月内，MAU总计减少了295,971,112(未去重)，相当于下跌了33%。这一显著跌幅揭示了用户活跃度的迅速降低，反映出整个生态系统正在经历前所未有的挑战。

通过对每日数据的分析发现，这一跌幅呈现出放大趋势。特别是那些拥有500万以上用户的大型项目，最初的MAU下滑速度相对缓慢，似乎还保持着一定的稳定性。然而，随着时间推移，这些项目的下滑速度开始加快，甚至在后期加速领跌，对整体MAU的下降产生了更为深远的影响。

这一现象表明，即使是用户规模庞大的头部项目，也难以抵挡用户流失的冲击，显示出生态系统内部存在的深层次问题亟待解决。

2. 项目涨跌背后的结构性变化

在监测的820个项目中，10月份共有249个项目呈现上涨，491个项目出现下跌。

从分析中可以清晰地看到，头部且历史较悠久的项目——以已经发行代币的Hamster、Dogs、Catizen等为代表——下跌最为显著。这些曾经风光无限的明星项目，如今却面临着用户活跃度和参与度的大幅下降，反映出其增长动力的减弱和用户新鲜感的消退。

与此同时，一些新兴项目提供了正增长，为市场注入了新的活力。然而，从数量和增长幅度来看，这些新项目的增幅远远无法弥补老项目下跌带来的影响。

在用户规模低于100万的项目中，下跌的项目数量仍然多于上涨的项目数量。这表明，即使在中小规模项目领域，整体趋势依然是下行的，市场缺乏足够的新生力量来逆转这一局面。

这一现象凸显了TON生态系统中存在的结构性问题：老项目的吸引力逐渐减弱，新项目的增长势头不足，整个生态亟待新的刺激和方向。如何在保持用户黏性的同时，提供更具创新性和价值的应用，已经成为基金会和开发者们迫在眉睫的课题。

3. 项目规模的迁徙和用户需求的降级

为了更深入地理解生态系统的变化，将监测的820个项目按照月活跃用户数(MAU)划分为多个档次：5000万以上、1000万-5000万、500万-1000万、200万-500万、50万-200万、10万-50万、2万-10万，以及2万以下。

通过观察这些项目在10月份的变迁，发现了一些值得关注的趋势：

3.1 高额项目向低档次流动

• 5000万 MAU 档次： 项目数量从第1周的2个减少到第4周的1个。从第3周到第4周，有1个>5000万档次的项目降级到了1000万-5000万档次。

• 1000万-5000万 MAU 档次： 项目数量从第1周的18个下降到第4周的15个。第1周到第2周有1个项目降级到500万-1000万档次；第2周到第3周有2个项目降级；第3周到第4周又有6个项目降级。

• 500万-1000万 MAU 档次： 项目数量从第1周的22个增加到第4周的31个。一方面，高额档次项目的降级进入；另一方面，自身也有部分项目进一步降级到200万-500万档次。

可以明显看出，顶级项目正在向低档次滑落。超过5000万用户的项目数量从2个减少到1个，显示出这些旗舰项目的用户活跃度正在大幅下降。这种趋势导致高档次项目数量的减少，中档次项目的增加，反映出生态系统正在经历一次自上而下的收缩。

3.2 中额项目档次下降明显

• 200万-500万 MAU 档次： 项目数量从第1周的35个增加到第4周的41个，但增长速度较为缓慢。从第3周到第4周，有10个项目从500万-1000万档次降级到该档次；同时，有10个项目从该档次进一步降级到50万-200万档次。

• 50万-200万 MAU 档次： 项目数量从第1周的78个增加到第4周的99个。大量项目从更高档次降级而来，同时自身也有部分项目降级到更低的10万-50万档次。

中等规模的项目也未能幸免于活跃度下滑的影响。项目数量的增加主要得益于高档次项目的降级，而非自身的增长。这表明中额项目维持用户规模的压力增大，用户流失现象明显。

3.3 小额项目数量大幅增加

• 10万-50万 MAU 档次： 项目数量从第1周的142个增加到第4周的181个。有不少项目从更高档次降级而来，特别是从50万-200万和200万-500万档次。此外，一些项目进一步降级到2万-10万和<2万档次。

• 2万-10万 MAU 和 <2万 MAU 档次： 这两个档次的项目数量显著增加。其中，<2万档次的项目从84个增加到161个。有许多项目从更高档次降级而来，尤其是从10万-50万档次。同时，自身也有项目活跃度下降，导致最低档次项目数量激增。

小额项目数量的增加并非生态繁荣的迹象，而是整体项目下滑的结果。各档次项目普遍面临用户活跃度下降的问题，新项目的涌入不足以弥补用户流失，生态系统缺乏新鲜血液。

这些数据清晰地揭示了TON生态系统项目规模的全面下滑趋势。从顶级项目到小额项目，无一能够避免活跃度下降的冲击。这一趋势反映出当前生态系统用户粘性不足、缺乏创新驱动力，迫切需要新的战略和叙事来刺激增长、重获用户信任。

4. OpenLeague项目的困境与亮点

在探讨TON生态系统中各项目的发展情况时，我们关注到了OpenLeague项目。尽管它在市场上有一定的知名度和用户基础，但仍然无法避免用户下跌的趋势，甚至在某些方面下滑得更加严重。此外，项目内部鱼龙混杂，存在质量参差不齐的情况。

然而，值得注意的是，依然有一两个亮点项目脱颖而出，为整个生态带来了希望。

用户下跌趋势更为明显

通过对OpenLeague项目的数据分析，我们发现：

• 整体用户活跃度下降：与其他项目相比，OpenLeague的用户下跌幅度更大，活跃用户数量持续减少。这可能与项目缺乏持续的创新和用户参与机制有关。
• 竞争压力增大：在同类型的竞技和游戏项目中，OpenLeague面临着更为激烈的竞争。新兴项目的涌现分流了用户，导致其市场份额缩减。

项目质量参差不齐

• 鱼龙混杂的生态：OpenLeague内部的子项目和活动质量不一，有些项目缺乏明确的定位和高质量的内容，难以吸引和留住用户。
• 用户体验有待提升：部分项目在设计和功能上存在不足，用户在使用过程中体验不佳，进一步加速了用户的流失。

亮点值得关注

尽管面临诸多挑战，OpenLeague中仍有一些表现出色的项目，例如"AKEDO Game"和"RentTycoon"在某些天显示出较深的绿色，且持续上升。

5. 项目变化趋势分析

为了更加深入地了解项目的用户动态，我们对30天前的一周（9月24日-9月30日）和最近一周（10月25日-10月31日）的项目变化进行了研究。

我们针对两个7天的时间段，定义了如下指标：

M1（9月24日-9月30日的用户变化量）：在此期间，M1等于周期内最后一天的有效用户数（非空且大于10）减去周期内第一天的有效用户数（非空且大于10）。

M2（10月25日-10月31日的用户变化量）：同样地，M2等于此期间最后一天的有效用户数（非空且大于10）减去周期内第一天的有效用户数（非空且大于10）。

通过将项目的数据点绘制在坐标系中，我们可以根据其所在的象限和位置来评估项目的用户趋势：

• 第一象限（M1>0，M2>0）：项目在两个时期都呈现用户增长，具备持续增长动力。
• 第二象限（M1<0，M2>0）：项目近期开始反弹，可能成为有潜力的项目。
• 第三象限（M1<0，M2<0）：项目持续下滑，存在较高的终止风险。
• 第四象限（M1>0，M2<0）：项目近期开始下滑，需警惕用户流失加速。

此外，我们还关注了以下几类特殊项目：

• 刷量嫌疑项目：数据点接近原点、位于x=-y附近的项目，可能存在刷量行为。
• 潜力项目：位于第二象限且在x=-y右侧的项目，显示出反弹趋势。
• 风险项目：位于第三象限的项目，需评估其生命力和改进策略。
• 需警惕项目：位于第四象限且在x=-y左侧的项目，可能陷入用户持续流失的困境。

6. 小结

目前，Telegram小程序应用正面临着前所未有的困境，主要集中在商业化和内容两个方面。

在商业化方面，现有模式主要依赖卖量和上币，核心在于流量变现。然而，上币的卖家和交易所已经购买过一波流量，新增流量吸引力不足。同时，