Entrevista com o trader Rocky

I. Sobre o trader Rocky

Rocky é cofundador da Blue Ocean Capital, focado em investimentos no mercado secundário Web3. Suas estratégias de negociação têm as seguintes características:

1. Lógica de negociação

• Adotar uma estratégia subjetiva combinando Alpha e Beta, onde Alpha busca altos retornos e Beta ancla-se na tendência do BTC.
• Estrutura de análise de investimento de cima para baixo: análise macroeconômica para identificar tendências e gerenciar posições, análise do setor para escolher os setores, análise de fundamentos de projetos para selecionar projetos e gerenciar o portfólio de investimentos.

2. Escala de fundos

• O tamanho do capital deve depender da perda de risco que se pode suportar, devendo ser um valor que, mesmo em caso de perda total, não afete a vida.
• A escala de fundos deve corresponder ao número de ativos de investimento, geralmente entre 5 a 30.
• Atualmente gerindo um AUM de 45 milhões de dólares

3. Expectativa de rendimento e ciclo de capital

• Prestar atenção ao ciclo do dólar, o ciclo do dólar geralmente dura 4,5 anos, incluindo um ciclo de aumento das taxas de 2 anos e um ciclo de redução das taxas de 2,5 anos.
• Espera-se que este ciclo de mercado em alta dure até ao terceiro trimestre de 2025

4. Controlo de Risco

• Gestão de Posição: gerir a posição com base em dados macroeconómicos
• Gestão de risco de portfólio: criar um Dashboard de projeto para monitorar dados
• Linha de base de gestão de risco: aplicar o princípio de 30% de alerta de risco e 40% de linha de liquidação.

Dois, a história de negociação do Rocky

1. Como capturar Render e Kaspa?

Render:

• Notou o investimento da Multicoin na Render
• Analisar os fundamentos, acreditando que o Render tem um ciclo de financiamento positivo
• Comunicar com a equipe do projeto e descobrir potencial adicional
• Em torno de novembro de 2022, a posição foi construída, com um custo de cerca de 0,5 dólares.

Kaspa:

• Procurar novos projetos para máquinas de mineração ociosas
• Valorizar o histórico da equipe e a força técnica
• Adota um modo de mineração 100%, sem pré-mineração
• Obtenha cerca de 200 vezes o retorno através da mineração

2. Quais setores estão em alta na segunda metade do mercado em alta?

Rocky está otimista com 5 setores:

• IA
• RWA
• DePIN
• Ecossistema BTC
• GameFi

Principal razão:

• Os principais VC continuam a investir
• Atender à demanda do mercado e à orientação política
• Ajuda a atrair usuários do Web2
• Pode liberar ativos dormentes
• Há um enorme espaço para crescimento

3. Quando é que a estratégia de negociação deixa de ser válida?

Rocky acredita:

• Esta ronda pode ser o último ciclo para pessoas comuns e pequenas e médias instituições.
• A próxima fase pode mudar para estratégias de cobertura 24 horas, trading de alta frequência, trading com IA e outras abordagens de instituições financeiras profissionais.
• Atingindo ativamente a pesquisa de estratégias de negociação AI+

4. Lista de Parar de Fazer

• Não use alavancagem, contratos, nem empreste dinheiro para negociar criptomoedas.
• Não faça trading de alta frequência, estude mais sobre macroeconomia, setores e projetos.
• Não feche a porta e construa carros, converse mais com a indústria
• Não invista em projetos que não conhece nem compreende
• Não procure atalhos, não siga a corrente de forma cega

Três, o 【Must Read】 do Rocky

1. Relevância Macroeconômica

• "Teoria do Ciclo das Ondas" - Zhou Jintao
• "Ciclo" - Hong Hao
• "Euforia, Pânico e Colapso: A História das Crises Financeiras" - Kindelberger
• "Diário da Grande Depressão" - Ross
• "A Riqueza das Nações" - Shiller
• A Análise das Evidências Teóricas do Ciclo Económico - Mankiw

2. Indústria relacionada

• Siga o Twitter dos principais VC, como a Sequoia Capital, Multicoin, a16z, etc.

3. Projeto específico

• Relatório da Messari
• Dados do Smart Money da Nansen
• Observação do sentimento do mercado LunarCrush
• TrendX Acompanhamento da Popularidade do Mercado Web3
• Alphascan Capturador do Projeto Alpha Inicial