Інвестиційні можливості на краю великої ринкової трансформації

Протягом останніх 20 років одна відома венчурна компанія інвестувала в понад 230 проектів, що охоплюють соціальні медіа, ринкові платформи, розробницькі інструменти, освіту, медицину, фінансові технології, Web3 і децентралізовані системи, а також енергетику і клімат. Інвестиційна філософія цієї компанії завжди зосереджувалася на ключових моментах, які можуть спричинити нові парадигми та соціальні зміни.

Оглядаючи їхній інвестиційний шлях, ми можемо побачити кілька очевидних етапних ознак:

• У 2003-2004 роках прикладний рівень Інтернету став інвестиційною гарячою точкою, ранні інвестиції в інфраструктуру в цей період продемонстрували переваги.
• У середині 21 століття нові мережеві додатки, такі як соціальні мережі та торгові платформи, продемонстрували величезний потенціал.
• На початку 2010-х років інвестиції зосередилися на вертикально сегментованих мережах, нових інфраструктурних шарах і децентралізованих обчислювальних системах.
• Наприкінці 2010-х років вплив інтернет-додатків на світову економіку зростає, інвестиції починають зосереджуватися на тому, як розширити доступ до ключових ресурсів і посилити довіру до систем.
• Приблизно в 2020 році, у зв'язку з посиленням кліматичної кризи, енергетичний перехід та адаптивні інновації стали новими інвестиційними акцентами.
• Наразі швидкий розвиток великих мовних моделей і штучного інтелекту підвищує доступність і практичність програмного забезпечення, одночасно підкреслюючи необхідність створення нових механізмів цифрової довіри.

Після тривалих практик ця інвестиційна компанія сформулювала основну інвестиційну концепцію: зосередитися на можливостях, які виникають на краю великих ринків під тиском технологічних і соціальних змін.

Вони вважають, що "краї" великого ринку часто є родючим ґрунтом для народження нових ідей та нових методів. Стартапи на краю можуть спочатку здаватися дивними, але часто мають потенціал кинути виклик існуючим підприємствам у руйнівний спосіб. Наприклад, ранні соціальні медіа не вважалися конкурентами традиційних медіа, ранні криптовалюти також не вважалися такими, що кидають виклик фінансовій системі.

Нові технології роблять можливим те, що раніше було неможливим. Ці інновації на початку часто потребують великої кількості експериментів, а «крайні» стратегії, такі як пріоритет споживача, продуктивні споживачі, пріоритет розробника та модель відкритого коду, здатні обійти ринкових воротарів, створюючи простір для вільних експериментів.

Технологічний та соціальний тиск можуть зламати існуючу ринкову структуру, створюючи можливості для нових компаній та мереж. Технологічний тиск може включати нові операційні системи, криптоактиви та штучний інтелект, тоді як соціальний тиск може включати кліматичну кризу, кризу довіри громадян та інші глобальні виклики. Ці тиски, зібравшись разом, можуть перетворити статичну ринкову структуру на динамічну, створюючи можливості для стартапів.

Оглядаючись у майбутнє на 20 років, з прискоренням глобальних змін і постійним виникненням нових технологій, ця інвестиційна компанія продовжить дотримуватися своєї основної стратегії пошуку інвестиційних можливостей на краях великих ринків під тиском змін. Вони сподіваються співпрацювати з засновниками, які мають схожі ідеї, щоб разом досліджувати безмежні можливості на краях ринку.