Tổng quan thị trường tiền điện tử tháng 1 năm 2025: Sự củng cố vị thế thống trị của Bitcoin, cuộc cách mạng hệ sinh thái Layer 2

Vào tháng 1 năm 2025, tổng giá trị thị trường tiền điện tử tăng 7,2% lên 2,8 triệu tỷ đô la, và các nền tảng blockchain chính thể hiện sự phân hóa. Dưới ảnh hưởng của cả chính sách quản lý mới và sự đột phá trong công nghệ hạ tầng trí tuệ nhân tạo, vị thế thống trị của thị trường Bitcoin tiếp tục tăng lên 71,3%.

Tổng quan thị trường

Giá Bitcoin đã tăng từ 94,577 USD lên 102,180 USD, tăng 8.0%. Ngược lại, Ethereum có biểu hiện yếu ớt, giảm từ 3,353 USD xuống 3,292 USD, giảm 1.8%, tỷ lệ ETH/BTC đã đạt mức thấp nhất kể từ tháng 9 năm 2024.

Nhiều phát triển chính sách quan trọng đã có ảnh hưởng rõ rệt đến xu hướng của thị trường tiền điện tử. Sắc lệnh quản lý tiền mã hóa được chính phủ mới ban hành đã cung cấp hướng dẫn rõ ràng chưa từng có cho ngành, đặc biệt nhấn mạnh việc bảo vệ quyền tự quản lý và hỗ trợ sự phát triển của stablecoin. Tuy nhiên, phát biểu vào cuối tháng về thuế quan thương mại quốc tế đã gây ra lo ngại về tăng trưởng kinh tế toàn cầu, khiến tâm lý thị trường có phần giảm nhiệt.

Các token được ra mắt bởi những người trong chính trường trên Solana đã gây ra sự biến động mạnh mẽ trong lĩnh vực Memecoin. Cơn sốt đầu cơ này đã phân tán đáng kể sự chú ý và vốn của thị trường khỏi các lĩnh vực tiền điện tử khác, bao gồm cả lĩnh vực trò chơi blockchain.

Những tiến bộ đột phá trong lĩnh vực trí tuệ nhân tạo cũng đã ảnh hưởng đến động lực thị trường. Sự tiến bộ này đã thúc đẩy sự chú ý đối với cơ sở hạ tầng AI phi tập trung trong hệ sinh thái mã hóa, các token liên quan đến AI đã tăng giá trong tháng này.

Layer 1

Tháng 1 năm 2025, tổng giá trị thị trường blockchain tăng 7,2% lên 28 nghìn tỷ USD, vị thế thống trị của Bitcoin tiếp tục nâng cao lên 71,3%. Thị phần của Ethereum tiếp tục giảm xuống còn 14,0%, trong khi Solana với 4,0% thị phần lại vượt qua một nền tảng giao dịch nào đó (3,4%). Các blockchain công cộng khác chiếm tổng cộng 7,4% thị phần.

Solana tiếp tục thể hiện mạnh mẽ, giá trị thị trường tăng 22,0% lên 112,3 tỷ USD, củng cố vị trí của nó là blockchain lớn thứ ba theo giá trị thị trường.

Trong số 20 chuỗi có giá trị thị trường cao nhất, Stellar đã thể hiện xuất sắc với giá trị thị trường tăng mạnh lên 12.6 tỷ USD, trong khi Litecoin và Monero lần lượt tăng 23.5% và 21.6%. Giá trị thị trường của Cardano tăng 11.9% lên 33.2 tỷ USD.

Các nền tảng mới nổi duy trì đà phát triển, Sui giữ vững giá trị thị trường ở mức 12,4 tỷ USD trong bối cảnh cạnh tranh gia tăng. TON mặc dù giá trị thị trường giảm 14,0% xuống còn 12 tỷ USD, nhưng vẫn giữ vững vị trí trong top mười. Hedera thể hiện sự tăng trưởng tốt, giá trị thị trường tăng 14,2% lên 11,7 tỷ USD.

Các nền tảng Layer 1 truyền thống như Polkadot, Near và Aptos đang đối mặt với áp lực, với mức giảm giá trị thị trường từ 3.7% đến 7.5%.

Bitcoin Layer 2 và sidechain

Vào tháng 1 năm 2025, Bitcoin Layer 2 và các sidechain duy trì xu hướng tăng trưởng, tổng giá trị khóa đạt 2,6 tỷ đô la Mỹ, tăng 5,2% so với tháng 12.

Core duy trì vị thế lãnh đạo thị trường với TVL 660 triệu USD, mặc dù giảm 9,3% so với tháng 12, nhưng vẫn chiếm 25,3% thị phần. Bitlayer tăng trưởng mạnh mẽ, TVL tăng 15,2% lên 430 triệu USD (thị phần 16,8%), trong khi BSquared có hiệu suất xuất sắc, TVL tăng mạnh 19,7% lên 400 triệu USD (thị phần 15,3%).

Rootstock và BOB lần lượt đứng thứ tư và thứ năm với TVL là 250 triệu USD và 240 triệu USD, tỷ lệ tăng trưởng lần lượt là 10.8% và 8.9%. Đáng chú ý, TVL của AILayer tăng 13.2% lên 230 triệu USD.

Trong các nền tảng vừa, TVL của Merlin giảm nhẹ 3,7% xuống còn 170 triệu USD, trong khi Stacks duy trì tăng trưởng ổn định, tăng 4,0% lên 120 triệu USD. Các nền tảng nhỏ có hiệu suất không đồng nhất, BounceBit tăng 7,3%, trong khi những người mới như SatoshiVM và Naka lần lượt giảm 11,6% và 14,9%.

Ethereum Layer 2

Vào tháng 1 năm 2025, hệ sinh thái Ethereum Layer 2 đã có những thay đổi đáng kể, tổng giá trị bị khóa giảm xuống còn 18,3 tỷ USD, giảm 6,7% so với tháng 12. Các nhà lãnh đạo thị trường có sự phân hóa trong hiệu suất.

Một nền tảng Layer 2 mặc dù đã giảm 20.4% so với tháng 12, nhưng vẫn duy trì vị trí dẫn đầu với TVL là 6.8 tỷ USD. Base tiếp tục đà tăng trưởng mạnh mẽ, TVL tăng 14.0% lên 4.6 tỷ USD, củng cố vị trí thứ hai của mình. Optimism đứng vững ở vị trí thứ ba với TVL 3 tỷ USD, chỉ giảm nhẹ 0.5%.

Trong số các nền tảng hoạt động tốt nhất, World Chain thể hiện xuất sắc với TVL tăng 27,6% lên 350 triệu USD, trong khi Paradex tăng mạnh 50,3% lên 37,2 triệu USD. ZK Rollups cho thấy sức bền, Starknet và zkSync Era lần lượt tăng 7,4% và 12,2%, TVL đạt 900 triệu USD và 610 triệu USD.

Một số nền tảng trưởng thành đang phải đối mặt với thách thức, TVL của Blast giảm 33.8% xuống còn 400 triệu USD, Fuel giảm 47.3% xuống còn 110 triệu USD. Linea và Scroll cũng giảm lần lượt 5.7% và 5.2%.

Động lực cạnh tranh của hệ sinh thái tiếp tục phát triển, Optimistic Rollup và ZK Rollup thể hiện những mức độ thành công khác nhau. Khi có những người mới gia nhập hệ sinh thái, các nền tảng trưởng thành tập trung vào việc củng cố vị thế thị trường thông qua việc nâng cao tính năng và trải nghiệm người dùng.