Предисловие

С развитием технологии блокчейн инвестиции в криптовалюту стали горячей темой на современном финансовом рынке. Однако для инвесторов выбор безопасного и надежного криптовалютного проекта для вложения средств - задача не из простых. Инвестирование в криптовалютные проекты требует профессиональных навыков и знаний, точно так же, как проведение фундаментального или технического анализа на фондовом рынке.

Мы часто видим новые ослепительные криптовалютные проекты, которые пытаются привлечь внимание инвесторов. Но действительно ли эти проекты стоят того, чтобы вкладывать в них Ваши деньги, заработанные тяжелым трудом? Риски и вероятность неудачи высоки для новых стартап-команд, и инвесторы не должны слепо вкладывать деньги, так как это может привести к значительным потерям.

Чтобы помочь Вам сориентироваться на переполненном рынке и выявить действительно перспективные проекты, в этом уроке представлены ключевые элементы, которые необходимо учитывать при оценке криптовалютных проектов. Хотя соответствие этим критериям не гарантирует будущего успеха, оно может помочь Вам отсеять неквалифицированные и рискованные проекты, тем самым снизив Ваши инвестиционные риски.

Ключевые факторы успешного развития проекта

Для успешного развития проекта существует несколько важных факторов, включая команду, технологию, рынок, финансирование, соблюдение законодательства, безопасность и сообщество, среди прочих. Эти факторы являются существенными и в совокупности определяют перспективы и потенциал роста проекта. Следуйте за нами, чтобы изучить важность этих факторов для лучшего понимания ключевых аспектов успешной разработки криптовалютных проектов.

Члены команды

Команда - это краеугольный камень успешного развития проекта. Хорошо подготовленная команда имеет возможность выжить и процветать на конкурентном рынке. Хотя планы развития проекта могут меняться с течением времени, основных членов команды обычно нелегко заменить. Отличная проектная команда обладает не только богатым профессиональным опытом и знаниями, но и сильными способностями к сотрудничеству, общению и реализации. Индустрия блокчейн имеет широкий спектр применений и сложных технологий, что требует привлечения разнообразных членов команды, обладающих опытом в таких областях, как технологии, маркетинг, финансы, операционная деятельность, подбор персонала и т.д. По статистике, более 90% стартапов терпят неудачу, что подчеркивает важность наличия сильной команды, позволяющей справляться с различными проблемами и обеспечивать всестороннюю поддержку развития проекта.

Техническая экспертиза

Техническая сторона проекта имеет решающее значение, поскольку она непосредственно влияет на его развитие и конкурентоспособность на рынке. Благодаря быстрому развитию индустрии блокчейн в последние годы, технология постоянно развивается. Если проект не обладает сильными техническими возможностями, ему может быть трудно конкурировать с другими игроками на рынке или столкнуться с такими проблемами, как атаки, уязвимости кода, системные сбои или финансовые потери, - все это может повлиять на пользовательский опыт и репутацию проекта, что в конечном итоге приведет к его устареванию.

Проекты с низкой технической квалификацией легко обгоняют конкурентов. Поэтому технологические инновации жизненно важны для успеха проекта и создания конкурентного преимущества. Авторитетный проект должен обладать сильной технической экспертизой и способностью постоянно внедрять инновации и развиваться, чтобы процветать на высококонкурентном рынке и в динамичной отраслевой среде.

Позиционирование на рынке

Позиционирование на рынке - критический фактор успеха проекта, поскольку он определяет его рост и значимость в конкурентной среде. Проекты должны последовательно отслеживать и оценивать потребности пользователей и тенденции рынка, чтобы гарантировать, что их продукты или услуги отвечают требованиям клиентов. Это позволяет проекту занять солидную долю рынка и заручиться поддержкой целевой аудитории на жестко конкурентном рынке.

Для иллюстрации этой концепции часто используется пирамида соответствия продукта рынку, в которой целевые потребители находятся в самом низу. Потребности этих пользователей должны удовлетворяться за счет услуг, предоставляемых предприятиями или проектами. Пирамида обозначает степень соответствия продукта рыночному спросу, его признание на рынке и уровень удовлетворения, которое он приносит пользователям.

Источник: https://delighted.com/blog/how-to-measure-and-track-product-market-fit

Продукты, достигшие соответствия "продукт - рынок", могут получить признание на рынке, увеличить количество пользователей и повысить прибыль. Поэтому любой проект и разработка продукта должны постоянно корректироваться и совершенствоваться для поддержания конкурентоспособности на рынке и долгосрочной устойчивости.

TAM, SAM, SOM, CAGR

Не все потребности пользователей могут быть удовлетворены рынком, и ни один проект не может обслужить всех пользователей. Когда мы говорим о позиционировании на рынке, стоит обратить внимание на некоторые другие специализированные термины, включая TAM, SAM, SOM и CAGR.

Источник: https://www.thepowermba.com/en/blog/tam-sam-som

TAM (Total Addressable Market) - это общий адресуемый рынок продуктов или услуг компании, представляющий собой общий размер рынка, на котором может быть продан данный продукт или услуга. Для инвесторов TAM является ориентиром для оценки максимального дохода и потенциала роста, который стартап может получить на конкретном рынке. TAM можно рассматривать как оценку всего рынка, и ее практически невозможно достичь для любой компании или проекта, если только она не действует как полная монополия без каких-либо конкурентов, являясь единственным поставщиком продукта или услуги.

SAM (Serviceable Available Market) означает долю рынка, которая может быть покрыта в рамках TAM с помощью существующих продуктов, услуг, бизнес-моделей и каналов продаж компании. SAM является подмножеством TAM и представляет собой реальный размер рынка, который можно эффективно обслуживать, принимая во внимание такие факторы, как географические различия, нормативные требования и различия в ценах/качестве. Его также можно рассматривать как верхнюю границу роста для конкретной компании или проекта.

SOM (Serviceable Obtainable Market) - это дальнейшая сегментация SAM на субрынки, которые могут быть реально получены компанией или проектом, учитывая ограниченные ресурсы, конкуренцию и ограниченную осведомленность о рынке. SOM выводится из эффективности, основанной на различных ключевых показателях, в отличие от TAM и SAM, которые часто предполагают допущения и идеалистические оценки. Поэтому потенциальные инвесторы могут следить за ходом развития компании или проекта с помощью SOM. Стартапы или проекты часто рассматривают SOM как краткосрочную цель в процессе разработки, а SAM или даже TAM - как долгосрочные цели для доминирования на рынке.

CAGR (Compound Annual Growth Rate) - это метод расчета совокупного годового темпа роста, используемый для оценки возврата инвестиций в проект. Значение, рассчитанное по CAGR, отражает среднегодовой темп роста. Понимание этих данных о компании или новом проекте может помочь инвесторам лучше оценить ее долгосрочную прибыльность и тенденции развития.

Доля рынка и анализ конкурентов

Доля рынка и анализ конкурентов также являются критическими факторами для успеха проекта. Доля рынка относится к доле конкретного продукта или услуги компании или проекта на рынке и является важным показателем для измерения присутствия на рынке. Анализ конкурентов фокусируется на оценке преимуществ и недостатков между самим проектом и его конкурентами, призванный выявить его слабые стороны в конкурентной среде и сформулировать соответствующие стратегии.

С помощью анализа доли рынка и конкурентов новый проект может получить лучшее представление о размере целевого рынка, спросе и экономических условиях, а также о продуктах и услугах своих конкурентов. Это позволяет разрабатывать более экономически эффективные продукты или услуги, обладающие основными преимуществами и дифференциацией. Некоторые распространенные техники и инструменты включают:

1. SWOT-анализ
   Использование метода SWOT-анализа (Strengths, Weaknesses, Opportunities, and Threats) для оценки конкурентов помогает проекту определить свои конкурентные преимущества и недостатки, а также возможности и угрозы.

2. Анализ пяти сил Портера
   Анализ пяти сил Портера - это широко используемый метод анализа конкурентной среды с точки зрения поставщиков, покупателей, заменителей, конкурентных соперников и новых участников. Это помогает проекту понять конкурентные силы и среду на рынке.

3. Бенчмаркинг
   Бенчмаркинг - это метод сравнения компании с ее конкурентами с целью выявления ее сильных и слабых сторон. Это можно сделать, сравнивая продукты, услуги, процессы, системы и т.д. различных компаний.

4. Анализ 4Ps
   Также известный как анализ маркетинг-микса, анализ 4Ps систематически анализирует и объединяет четыре элемента: продукт, цену, продвижение и место, чтобы помочь бизнесу сформулировать комплексные маркетинговые стратегии, определить позиционирование на рынке и выработать конкурентные стратегии.

5. Moon Sheet
   Это относительно простой метод сравнения проектов и расчета возврата на инвестиции (ROI). Лунный лист обычно состоит из четырех колонок: цена, рыночная капитализация, рентабельность инвестиций и названия проектов. Сравнивая рыночную капитализацию приобретенного токена с конкретным проектом, лунный лист может рассчитать потенциальный ROI.

Финансирование и использование

Успешные проекты, как правило, основываются на достаточной финансовой поддержке. Следовательно, привлечение средств - одна из проблем, с которой должны столкнуться проекты для успешного развития. Для успешного привлечения средств проекту необходим четкий бизнес-план, отчет о технико-экономическом обосновании и ясное объяснение использования средств, чтобы установить хорошие отношения взаимного доверия и сотрудничества с инвесторами. Поэтому фандрайзинг предполагает не только получение средств, но и то, как эти средства будут использованы, а также общение с инвесторами и поддержание их интересов. После привлечения средств стартапы должны соответствующим образом распределить их в соответствии с предложенным финансовым планом на различные цели, такие как операционная деятельность, исследования и разработки, маркетинг, привлечение талантов и т.д. Четкий, конкретный план использования средств может эффективно привлечь инвесторов и повысить шансы на успешное развитие проекта.

Безопасность

Суть технологии блокчейн заключается в ее децентрализованном механизме доверия, который обеспечивает безопасность транзакций. Если безопасность блокчейн-продукта или услуги будет нарушена, этот механизм доверия будет подорван, и доверие пользователей и инвесторов пострадает, создавая угрозу здоровому развитию проекта.

В сетях blockchain существует множество угроз безопасности, таких как уязвимости смарт-контрактов, потеря приватных ключей, фишинговые аферы и т.д. Вредоносные хакеры могут стать причиной потери активов пользователей или проектных команд и даже привести к сбоям в системе, которые трудно восстановить. Поэтому обеспечение безопасности продуктов и услуг blockchain является одним из критических условий успешного развития проекта.

Чтобы предотвратить различные возможные атаки, проектные команды должны использовать новейшие технологии для обеспечения безопасности своих продуктов и услуг. Они также должны повышать уровень осведомленности о безопасности и быть готовыми к экстренному реагированию в непредвиденных ситуациях, чтобы заслужить доверие пользователей и инвесторов.

Whitepaper и видение

Как правило, whitepaper - это документ технического и бизнес-планирования для блокчейн-проекта, призванный продемонстрировать ценность и потенциал проекта инвесторам и сообществу. Обычно он включает в себя обзор проекта, выявленные проблемы и предлагаемые решения, дорожную карту, представление команды, техническую архитектуру, анализ рынка и конкурентоспособности, токеномику, использование средств и другие важные детали. Как правило, высококачественный whitepaper обладает следующими характеристиками:

1. Он имеет четкую структуру и выразительность языка, что делает его легко понятным для читателей.

2. В нем представлен технический и бизнес обзор, предлагающий подробное объяснение технологической и деловой ценности проекта.

3. Представление продуктов и услуг четкое, подчеркивающее особенности и преимущества проекта.

4. В нем описывается полезность токена и экономический дизайн его экосистемы, разъясняются сценарии использования токена и источники ликвидности.

5. В нем четко определено рыночное позиционирование, указаны целевые пользователи и рынок проекта.

6. Он включает подробную дорожную карту разработки и временные рамки, демонстрирующие план развития проекта.

7. Он предлагает всестороннее представление команды, демонстрируя возможности и авторитет проекта.

8. В нем представлен анализ рисков и меры реагирования, рассматриваются потенциальные риски проекта и соответствующие стратегии.

Отличный whitepaper может помочь инвесторам и пользователям лучше понять проект и перспективы его долгосрочного развития. Он привлекает внимание инвесторов, завоевывает доверие пользователей, облегчает развитие проекта и создает репутацию на рынке, тем самым закладывая основу для успеха проекта. Поэтому качественный whitepaper и видение являются решающими факторами успеха проекта.

Устойчивые бизнес-модели и токеномика

Взаимосвязь между устойчивыми бизнес-моделями и токеномикой имеет решающее значение для успеха проекта. Если у нового проекта нет устойчивой бизнес-модели и токеномики, то в конечном итоге он столкнется с ограничениями в финансировании, что затормозит прогресс проекта, приведет к потере пользователей и утрате конкурентоспособности на рынке. Будучи передовой отраслью финансов, мир блокчейна изобилует финансовыми аферами, и только освободившись от экономических структур типа Понзи и создав реальную ценность, рынок может обеспечить стабильный поток ресурсов.

Более того, устойчивые бизнес-модели и токеномика могут стимулировать участие пользователей, побуждая их активно использовать и помогать продвигать продукт или услугу. Они повышают доверие пользователей и способствуют развитию сообщества, создавая живую, надежную и стабильную экосистему, которая генерирует положительные петли обратной связи и маховичные эффекты. Поэтому новым проектам необходимо сосредоточиться на разработке и оптимизации своих бизнес-моделей и токеномики, чтобы повысить их устойчивость и стабильность, в конечном счете, добиться долгосрочного развития.

Открытость и децентрализация сообщества

Открытость и децентрализация - еще одна характеристика успешных проектов. В сфере криптовалют открытость проявляется через сотрудничество и взаимодействие между проектами. Успешные проекты обычно работают в рамках открытой экосистемы, позволяя другим разработчикам и пользователям участвовать в разработке проекта, предоставляя открытый, проверяемый код и используя мощь сообщества для обеспечения качества продуктов и услуг. Децентрализованное управление делегирует полномочия сообществу, снижая риски централизации и позволяя любому человеку легко понять деятельность проекта, процессы принятия решений и распределения средств. Посредством предложений и голосования пользователям предлагается активно участвовать в развитии и продвижении проекта, обеспечивая более эффективное удовлетворение его потребностей и ожиданий. Это помогает повысить удовлетворенность, вовлеченность и доверие пользователей, улучшить репутацию проектной команды и увеличить ее долю на рынке.

Маркетинговая стратегия

В индустрии блокчейн, где информация течет быстро и доступна всем, маркетинг никогда не ошибется. Даже если продукт или услуга превосходны, они будут напрасны, если останутся неизвестными и незамеченными. Поэтому успешная маркетинговая стратегия является неотъемлемым аспектом развития проекта. Хорошо проведенная маркетинговая стратегия и воздействие на СМИ могут сделать блокчейн-проект заметным на рынке, привлекая внимание и поддержку пользователей и инвесторов.

Маркетинговую деятельность проекта можно наблюдать с разных точек зрения, включая, но не ограничиваясь, статьями в блогах, видеовступлениями, управлением сообществом, подсчетом подписчиков и активности, обсуждениями ключевых лидеров мнений (KOLs), связями с общественностью, имиджем бренда и продвижением в СМИ. Хорошая маркетинговая стратегия часто точно нацелена на целевую аудиторию пользователей, обеспечивает решение рыночных потребностей и болевых точек с помощью превосходного обслуживания, поощряет взаимодействие, обмен опытом и инновации, расширяет аудиторию проекта, устанавливает узнаваемость бренда, а также способствует дальнейшему укреплению доли рынка и конкурентоспособности.

Консультативный совет и партнерские отношения

Изучение партнерских отношений, сторонников и консультативного совета проекта может дать ценную информацию о зрелости и профессионализме проекта. Хороший проект не изолирован, а имеет плотную сеть совместной работы и взаимоотношений. Информация в этом аспекте может дать Вам лучшее представление о состоянии проекта. Высококачественные проекты часто устанавливают партнерские отношения с ведущими компаниями отрасли и получают поддержку и инвестиции от известных венчурных фондов в области блокчейн.

Обзор успешных проектов

Ethereum

Ethereum - это платформа смарт-контрактов с открытым исходным кодом, которая поддерживает разработку и развертывание различных блокчейн-приложений. Ethereum собрал около 18 млн. долларов США в ходе предварительной продажи токенов в 2014 году и был официально запущен в 2015 году. В настоящее время это одна из крупнейших и наиболее активных экосистем блокчейна, в которой работают тысячи dApps и миллионы пользователей.

Монета Binance

Binance Coin - это собственный токен, выпущенный Binance, крупнейшей в мире криптовалютной биржей. Его можно использовать для получения скидок на торговый сбор, голосования, участия в НВО и т.д. Binance Coin привлек примерно 15 млн. долларов США в ходе ICO в 2017 году и был запущен в том же году. Он также является собственным активом централизованной "умной цепи" Binance. В настоящее время Binance Coin является одной из крупнейших биржевых токенов по рыночной капитализации и имеет множество применений в секторе DeFi.

Chainlink

Chainlink - это децентрализованная оракловая сеть, которая соединяет блокчейн с данными и услугами реального мира. Chainlink привлек приблизительно 32 млн. долларов США в ходе ICO в 2017 году. В настоящее время это одно из самых популярных и широко используемых оракловых решений, обеспечивающее надежные и безопасные источники данных для многих блокчейн-приложений.

Cardano

Cardano - это блокчейн-сеть с открытым исходным кодом, созданная компанией IOHK, целью которой является создание более безопасного, устойчивого и масштабируемого блокчейн-решения. Cardano привлек $64 млн. в ходе ICO в 2017 году. Платформа Cardano превратилась в проект с открытым исходным кодом, имеющий большое сообщество, и завоевала хорошую репутацию на криптовалютном рынке. В настоящее время она входит в десятку крупнейших криптовалют по рыночной капитализации, а ее токен ADA привлек значительное внимание на рынке.

Filecoin

Filecoin - это децентрализованная сеть хранения данных, которая позволяет пользователям хранить и получать доступ к данным на глобальных узлах. Она привлекла приблизительно 257 млн. долларов США в ходе ICO в 2017 году. Filecoin использует технологию блокчейн для достижения децентрализованного хранения данных, позволяя пользователям хранить и получать доступ к данным более безопасным, приватным и эффективным способом. Благодаря своей инновационной бизнес-модели и потенциалу прикладной ценности, Filecoin вошел в число 50 ведущих криптовалют по рыночной капитализации и стал ведущим проектом в секторе хранения данных на основе блокчейн.

Заключение

Этот курс знакомит с важными индикаторами и инструментами для анализа инвестиций в новые криптовалюты. В этом процессе важно понять зрелость и профессионализм проекта с разных сторон, включая профессиональный опыт команды, технологические инновации, финансовую поддержку, регулирование, бизнес-модель, маркетинговые стратегии и т.д. Таким образом, инвесторы смогут лучше оценить риски и потенциальную доходность новых криптовалют, выбрать подходящие методы инвестирования и снизить вероятность попасть на мошенников.

На следующем занятии мы расскажем Вам о различных распространенных сигналах опасности и мерах предосторожности на первичном рынке. Важно научиться защищать себя в первую очередь для того, чтобы выжить и получить прибыль в нестабильном криптовалютном пространстве.

Takeaways

• Члены команды являются краеугольным камнем успешного развития проекта, и их профессиональный опыт, знания, умение работать в команде, коммуникативные способности и способность к исполнению являются важными показателями отличной команды.
• Техническая сложность проекта имеет решающее значение, поскольку напрямую влияет на его развитие и конкурентоспособность на рынке. Технологические инновации - это важный путь к превосходству проекта и созданию конкурентного преимущества.
• Соответствие продукта рынку относится к тому, насколько продукт соответствует своему целевому рынку. Она измеряет, отвечает ли продукт рыночному спросу, получает ли он признание на рынке и удовлетворяет ли он потребности пользователей.
• TAM, SAM, SOM и CAGR - важные показатели и инструменты для анализа инвестиций в новые криптовалюты. Они помогают инвесторам понять потенциальный размер рынка, долгосрочную прибыльность и тенденции развития проекта.
• Доля рынка и анализ конкурентов являются решающими факторами для успеха проекта. Они помогают новым проектам понять размер целевого рынка, спрос, экономические условия, а также продукты/услуги конкурентов. Эти знания позволяют им усилить свои основные сильные стороны и дифференцировать свои предложения, тем самым разрабатывая более экономически эффективные продукты или услуги.
• Анализ доли рынка и конкурентов может быть проведен с использованием различных методов или инструментов, таких как SWOT, "пять сил" Портера, бенчмаркинг и 4Ps.
• Успешные проекты, как правило, имеют достаточную финансовую поддержку, четкие бизнес-планы, отчеты о технико-экономическом анализе и прозрачное объяснение использования средств, что позволяет установить доверительные отношения с инвесторами и наладить сотрудничество.
• Соответствие нормативным требованиям также имеет решающее значение для успешного развития проекта. Проект, отвечающий требованиям, может повысить доверие и признание инвесторов, одновременно снижая инвестиционные риски.
• Обеспечение безопасности продуктов и услуг blockchain - важное требование для успешного развития проекта. Проектные команды должны использовать новейшие технологии и лучшие практики для обеспечения безопасности своих продуктов и услуг. Повышение осведомленности о безопасности и готовность к чрезвычайным ситуациям необходимы для того, чтобы завоевать доверие пользователей и инвесторов.
• Отличная "белая книга" и видение - важные предпосылки для успешного развития проекта. Качественный whitepaper может помочь инвесторам и пользователям лучше понять проект и его долгосрочные перспективы, привлечь внимание инвесторов, завоевать доверие пользователей, способствовать развитию проекта и его репутации.
• Взаимосвязь между устойчивой бизнес-моделью и токеномикой тесно связана с успехом проекта. Новые проекты должны сосредоточиться на разработке и оптимизации своего бизнеса и токеномики, чтобы повысить устойчивость и стабильность, тем самым добиваясь долгосрочного роста проекта.
• Открытость и децентрализация являются ключевыми характеристиками успешных проектов, поскольку они обеспечивают качество продукции и услуг, избегая при этом рисков централизации и монополизации.
• Маркетинговая стратегия - существенный аспект развития проекта. Хорошо проведенная маркетинговая стратегия и воздействие на СМИ могут помочь блокчейн-проекту выделиться на рынке и привлечь внимание и поддержку пользователей и инвесторов.
• Изучение партнеров, сторонников и консультативного совета проекта может дать Вам лучшее представление о зрелости и профессионализме проекта.