Новий вибір для інвестицій: зростання та переваги стейблкоїнів у фінансах

Останнім часом доходність традиційних фінансових продуктів постійно знижується, що викликає занепокоєння у багатьох інвесторів. Процентні ставки в банках, державні облігації та грошові фонди навіть не можуть перевищити рівень інфляції, а прибутковість страхових фінансових продуктів також потайки знижується. У світлі цієї ситуації новий спосіб інвестування поступово входить у загальну свідомість — стейблкоїн інвестування.

Особливості інвестицій у стейблкоїни

стейблкоїн є цифровим активом, що пов'язаний з фіатною валютою і має функцію, схожу на "цифрові гроші". Інвестування в стейблкоїни означає, що користувачі позичають, ставлять у заставу або інвестують бездіяльні стейблкоїни на блокчейні або на певній платформі, щоб отримати річний дохід. Хоча цей метод інвестування походить із сфери криптовалют, його логіка подібна до традиційних банківських послуг, тільки в світі блокчейну розподіл доходів є більш прозорим і справедливим.

Наразі, стейблкоїн фінансові продукти в основному поділяються на такі категорії:

1. Позика на блокчейні
2. Ліквідність майнінг
3. Продукти з фіксованим доходом

Дані показують, що річна процентна ставка USDT/USDC у основних децентралізованих фінансових (DeFi) кредитних протоколах зазвичай коливається від 2,5% до 4%. Деякі DeFi платформи за допомогою спеціальних механізмів стимулювання можуть забезпечити загальну річну прибутковість понад 8%, але це може супроводжуватися вищими ризиками та вимогами до блокування. У порівнянні, продукти з фіксованим доходом, хоча й не мають найвищої прибутковості, загалом демонструють стабільні результати та зростаючу тенденцію, максимум до 5%.

Переваги інвестування в стейблкоїни

У порівнянні з традиційними продуктами з фіксованим доходом, стейблкоїн інвестиції мають такі переваги:

1. Вищі доходи: зазвичай перевищують банківські депозити та грошові фонди.
2. Висока гнучкість: більшість підтримує вільний депозит і зняття, нарахування відсотків щодня, без терміну блокування.
3. Висока прозорість: більшість платформ публікують джерела доходу, пояснення ризиків та напрямок руху коштів.
4. Розподіл доходів є розумним: платформа безпосередньо розподіляє реальний дохід між користувачами пропорційно.
5. Зручність у використанні: користувацький досвід подібний до Балансу скарбу, покупка в один дотик.

Джерела доходу від інвестування в стейблкоїни

Доходи від інвестування в стейблкоїни в основному походять з трьох аспектів:

1. Процентна ставка за позиками на блокчейні
2. Нагорода за стейкінг або дохід від вузла
3. Розподіл прибутку за стратегією опціонів або доходів за шарами

Для користувачів, якщо структура продуктів платформи є прозорою, а зберігання активів безпечним, такі продукти можна вважати "аналогами фіксованого доходу" на блокчейні.

Розвиток тенденцій стейблкоїн-інвестування

Число активних адрес у мережі стейблкоїнів продовжує зростати, а їхній обсяг інвестицій швидко розширюється. Особливо в Південно-Східній Азії, Латинській Америці, на Близькому Сході та інших регіонах стейблкоїн став важливим інструментом для місцевих жителів, щоб уникнути знецінення національної валюти та отримати дохід від активів у доларах.

Варто відзначити, що інституційні кошти також продовжують надходити в цю сферу. Страхові компанії, сімейні офіси, фонди тощо включили стейблкоїни в свої інструменти управління ліквідністю як частину пулу активів у доларах. Ця тенденція сприяла постійним оновленням платформ у питаннях управління ризиками, прозорості та відповідності, надаючи індивідуальним користувачам більш зріле середовище продуктів та обслуговування.

Попередження про ризики

Хоча стейблкоїн фінанси мають багато переваг, ідентифікація ризиків залишається надзвичайно важливою в цій новій галузі. Деякі стейблкоїни можуть стикатися з ризиками відв'язки через проблеми з механізмами ліквідації, управлінням забезпеченням активів тощо. Крім того, аудит смарт-контрактів, заходи безпеки та інші фактори також можуть впливати на безпеку коштів.

Для звичайних користувачів рекомендується обирати відомі платформи або продукти, що підпадають під регулювання, з пріоритетом на стейблкоїн інвестиційні інструменти з чіткою структурою доходів та підтримкою гнучкого викупу. Слід бути обережними щодо продуктів з річною дохідністю понад 10%, уникаючи сліпого прагнення до високих доходів. Стійкість, прозорість та відповідність є ключовими умовами для довгострокової участі.

Висновок

У поточному середовищі низьких процентних ставок стейблкоїн-інвестиції пропонують інвесторам новий надійний варіант для інвестування. Хоча не потрібно повністю занурюватись у світ криптовалют, через стейблкоїни користувачі можуть мати прозорий, безпечний "цифровий ощадний рахунок" з приблизною річною прибутковістю 5%. У невизначеному фінансовому середовищі це може бути вартою уваги стратегією розподілу активів.